随着中国市场对“猫山王”等高端榴莲品种的需求持续旺盛，东南亚榴莲种植业近年来迎来了跨越式发展。然而在主产国之一的马来西亚，极端且反复无常的天气变化正在打乱榴莲的生长周期。从连续暴雨引发绝收，到高温干旱导致产量暴增、价格跳水，再加上外部成本上涨，当地果农正面临着前所未有的考验。在马来西亚彭亨州的加叻镇，天还没亮，果农们就已经在榴莲园里忙着收集自然成熟掉落的果实。“猫山王”和“黑刺”等马来西亚顶级榴莲以果肉浓郁绵密而闻名，几乎全部出口到中国。联合国粮农组织的数据显示，中国购买了全球约95%的出口榴莲，这也让榴莲成为了东南亚最具价值的经济作物之一。然而，高收益的背后却隐藏着不小的风险。彭亨州榴莲种植户史蒂芬·周讲述了近年来极端气候给榴莲种植带来的巨大影响。“最近这三五年，我们经历了很多。天气变得极其潮湿，连续下大暴雨。前三年全是大雨，导致果树不开花、严重减产甚至绝收。到了去年年底，天气又突然转为酷热，而高温却带来了大丰收。就像现在这样，去年年底刚经历了一次大丰收，现在又迎来大丰收，结果导致价格大幅下跌。”这种酷热干旱的天气，虽然刺激了榴莲集中成熟、迎来大丰收，但短时间内大量上市，却直接把市场价格砸到了谷底。到了7月初，当地特级“猫山王”榴莲的收购价已经跌到每公斤8.6美元左右，只有去年同期的一半，更是仅有2024年最高价的三分之一。售价大幅跳水的同时，果农的种植成本却在成倍增加。为了防止高温导致果实变小或变形，果农不得不频频浇水、追加肥料并加大修剪力度；再加上中东局势推高了化肥和燃油价格，这让果农面临着“成本暴涨、售价暴跌”的双重打击。史蒂芬·周表示：“照今年的情况来看，很多果农可能都要亏钱，因为有很多成本其实是固定成本。卖价直接影响到果农的收入，所以今年如果能做到保本，就已经是非常好的情况了，极大可能会亏钱。”榴莲树对气候变化极为敏感，花期遇到暴雨会导致授粉失败，果实发育期水分过多会让果肉出现灰斑，而过于干旱又会导致果肉发黑，高温还会加剧虫害。当地榴莲种植专家林进祺指出，多变的天气正在困扰着整个东南亚地区。“不只是马来西亚，过去两年泰国也遭遇了严重干旱，造成泰国部分产区一定比例榴莲树枯死。不只是马来西亚天气异常，整个东南亚地区皆是如此。”面对气候变化带来的巨大不确定性，一些果农开始尝试依靠科技手段进行风险防控。在槟城的果园里，果农纪锦华在树林间安装了各种传感器，实时监测降雨量、湿度、风速和土壤状况，并传输到云端进行分析，试图在病虫害暴发和干旱发生前提前干预。纪锦华说，虽然无法改变天气，但果农必须主动寻找应对之策。“我们是看天吃饭，看天吃饭也是会（受）影响的，可是我们可以做一些准备工作。传感器显示到多少度，变化到怎样，虫害会大暴发。我们是在这边慢慢去摸索，不知道是否准确，过几年可能会有一些进步。”

美国大幅上调越南巴沙鱼反倾销税，多家出口商不再适用零关税。美国商务部（DOC）在对越南巴沙鱼产业开展的第21次行政复审（POR21）中，多家越南企业反倾销税率明显上调，而就在一年前刚刚取得的零关税结果遭到了逆转，整个行业出口成本显著上升。此次复审涉及2023年8月1日至2024年7月31日期间出口至美国的冷冻巴沙鱼片。DOC认定，Bien Dong Seafood Co 和 NTSF Seafoods Joint Stock Company等两家强制应诉企业在复审期间低价向美国销售鱼片。根据最终裁定，Bien Dong的加权平均倾销税率从今年2月初步裁定中的$0.29/kg大幅提高至 $1.00/kg；NTSF的税率从$0.07/kg上调至$0.38/kg。DOC还根据两家企业税率的加权平均值，为那些未被选定为强制应诉、但获得单独税率待遇的几家出口商设定了$0.84/kg的反倾销税率，这些企业包括Can Tho Import Export Seafood Joint Stock Company（Caseamex） 和 Nam Viet Corporation（Navico）。这一裁定逆转了上一轮行政复审（POR20）的结论。Bien Dong曾于2025年6月获得了零反倾销税率资格，而另6家出口商，包括Caseamex、Dai Thanh Seafood、Dong A Seafood、Hung Ca 6、Navico和NTSF，同样获得了零税率。越南最大的巴沙鱼出口商 Vinh Hoan此前通过一项美越双边协议，排除在反倾销政策之外。此外，DOC决定维持越南全国统一反倾销税率（$2.39/kg），该税率适用于其他未能获得单独税率的出口商。DOC计划在公告发布后35天后向美国海关与边境保护局（CBP）发布指令，要求进口商根据进口货物相应税率缴纳保证金。越南业内认为，此次复审结果使得巴沙鱼产业陷入了更加困难的境地。越南水产出口与生产商协会（VASEP）表示，美国商务部在考虑相关利益方提交的意见后，对部分计算方式进行了调整，最终导致反倾销税率大幅提高，预计将使越南巴沙鱼出口美国市场面临更大的挑战。过去18个月，美国巴沙鱼平均进口价格维持在$3,000/吨左右，较2022年超过$5,000/吨的价格已显著回落。美国市场每月进口量也从2022-23年的低位恢复，最近几个月的平均每月进口量在10,000吨左右。

美国国务院民主、人权和劳工局发布资助公告，拟提供1,973,359美元，支持一个最长为期24个月的项目。该项目名为“保障水产品供应链韧性：打击强迫劳动及与之相关的IUU捕捞”。申请将在9月3日截止，预计9月30日启动。需要说明的是，目前项目仍处于公开申请阶段，美国国务院尚未公布最终承接机构。因此，这笔资金是“计划资助”，并非已经完成拨付。这笔钱准备怎么花？按照项目文件，承接机构可以使用卫星影像、公开船舶追踪系统、人工智能、网络信息抓取和数字化举报工具，对水产品供应链中的风险进行识别、核实和分析。简单来说，项目既要“看船”，也要“查链”。“看船”主要是监测异常捕捞、船舶轨迹以及疑似IUU捕捞活动；“查链”则会进一步关注船员招募、劳动条件、水产品捕捞、加工、采购和流通等环节。项目还可能发布调查报告、风险评估和数据看板，披露涉嫌强迫劳动或IUU捕捞的高风险船舶、船队、加工厂以及其他供应链节点。此外，美国方面还计划为劳工组织、调查人员、媒体和民间机构提供培训，推动水产品追溯、供应商管理和供应链尽职调查。重点关注哪些地区？该项目主要覆盖东亚和太平洋地区以及西半球部分国家，重点面向与美国签署《互惠贸易协定》（ART）的国家，同时也可能涉及其他对美国具有战略意义的国家和潜在合作伙伴。不过，印度尼西亚和菲律宾被明确排除在本轮东亚和太平洋地区资助范围之外。目前，公告也没有公布具体落地国家名单。美国国务院认为，强迫劳动与IUU捕捞往往存在关联。这些行为可能帮助违规经营者压低成本，不仅损害渔业资源和劳动者权益，也会让依法经营的水产企业面临不公平竞争。菲律宾另有独立项目菲律宾虽然没有被纳入这笔近200万美元的资助计划，但美国在当地打击IUU捕捞的行动并未停止。7月30日，美国驻菲律宾大使馆通过“Fish Right”项目，与巴拉望可持续发展委员会合作启用了一个社区IUU捕捞举报中心，并于8月13日对外公布相关信息。该中心将接收当地渔民提交的疑似非法捕捞、异常船舶活动和其他海上违法线索，再转交菲律宾有关部门核查处理。中心还配备了Starlink卫星互联网和EarthRanger数据软件。因此，菲律宾项目与本轮近200万美元的资助计划属于两个独立项目。

中国冷链行业当前面临的核心矛盾，已不再是“缺库少车”层面的硬件瓶颈，而是资本过度催熟、供需结构严重失衡与既有盈利模式失效叠加作用下的系统性困境。在规模持续扩张的表象之下，资产质量恶化与现金流压力正在成为全行业无法回避的深层隐患。以重资产模式著称的某企业，于2026年4月因未能按期偿还3950万美元债务而构成违约。尽管其背后有麦格理、贝莱德等国际机构资本加持，仍未能避免流动性枯竭的结局。与此同时，以技术平台定位示人的某企业，其超过99%的营业收入实际来源于毛利率不足3%的冷冻农产品贸易业务，经营实质更接近资金驱动型贸易商，2025年净亏损达17.64亿元。头部企业与科技标签企业的接连爆雷，使行业财务脆弱性从个别案例上升为普遍关切。更值得关注的是供需错配的结构性矛盾。截至2025年底，全国冷库总容量已突破2.38亿立方米，但平均空置率达到24.7%，部分区域甚至超过60%。东部核心城市空置率维持在20%–25%之间，而中西部及三四线城市普遍高达40%–50%。在产地端，小型预冷库严重不足，却大量建成万吨级存储型冷库；在消费端，生鲜电商亟需城市前置仓，但供给多集中于郊区大型设施。存量冷库中，大量低端传统库功能单一、同质化明显，市场竞争已演变为“每平方米降价两毛”的价格拉锯，净租金回报率被压缩至5.5%–6.2%，已接近甚至低于行业平均融资成本。资产端的压力之外，运营端同样面临系统性难题。当前行业全程温控率不足60%，近三成被抽查车辆存在温控不达标问题，其根源在于部分企业为压缩成本在运输环节削减温控投入，同时追溯体系分散、标准不一，信息孤岛效应明显。冷链运营成本通常为普通物流的3至5倍，能耗在总成本中占比超过40%，传统冷库单位能耗较发达国家平均水平高出约30%。新能源冷藏车因购置成本高、续航与充电设施配套不足，推广进展缓慢；一次性包装材料回收利用率不足10%。上述长期存在的短板在2026年极端天气频发的外部冲击下被进一步放大，此前连续三年下降的生鲜损耗率出现反弹。行业缺乏统一的应急调度平台，现有预案体系对复合型风险的适配性明显不足。综合以上现状，当前冷链行业的困境本质上是由“规模扩张”向“质效并重”转型过程中必然经历的阵痛期。基于现有趋势可以作出的一个合理预判是：未来三年，行业将进入一轮深度洗牌。资本驱动下的低效产能将加速出清，缺乏核心竞争力的企业面临被淘汰或并购的高概率；行业结构有望从“散、乱、小”向集约化方向演进。同时，盈利模式亟待重构，依赖租金和运输费用的传统“房东模式”将难以维系，幸存企业需向统仓共配、供应链金融等增值服务方向转型，承担“产业组织者”职能。随着全程追溯体系和物联网监管手段的普及，过去依靠温控缺失降低成本的“伪冷链”模式将逐步被市场淘汰，合规成本上升将进一步压缩中小企业的生存空间。此外，绿色低碳已不再仅是行业倡议，而是关系到市场准入的实际门槛；高能耗带来的成本压力与政策约束叠加，将使未完成绿色改造的企业直接面临合规风险。这场调整过程无疑将是剧烈的，但也是行业从粗放走向成熟的必经阶段。唯有那些能够客观认识行业本质、主动调整业务结构、构建可持续竞争能力的企业，才有可能穿越本轮周期，进入下一阶段的市场格局。

尼泊尔政府为保护本国农业部门、生物安全及食品体系免受外来高风险有害生物入侵，已在各边境口岸实施多项严格准入条件。为此，植物检疫与农药管理中心已依据风险分析，对从中国进口的新鲜芒果实施新的严格准入条件。此前，尼泊尔已对香蕉、芒果、甜瓜、杏仁、香菜、牛油果等多种食品和水果的进口实施了类似的规定和限制。官方澄清，此举旨在建立安全有序的贸易体系，而非全面禁止进口。据植物检疫与农药管理中心高级植保官员普拉卡什·波德尔介绍，针对中国进口新鲜芒果的新准入条件已于此前正式实施。采取这一措施是为防止尼泊尔境内尚不存在、且可能对本土作物造成严重危害的高风险有害生物入境。根据新标准，从中国进口的芒果中已识别出超过27种危险有害生物的风险。其中，8种病虫害已被列入尼泊尔官方公报的禁止名单，其余19种则被确认为新的潜在风险。植物检疫部门监管的19种新有害生物包括：半球蚧、杰克·比尔兹利粉蚧、西番莲粉蚧、石榴蚧、芒果蚧、杏仁溃疡病、芒果褐斑病、芒果新壳梭孢菌、小新壳梭孢菌、棒孢拟盘多毛孢、巴西毛色二孢、伊朗毛色二孢、假可可毛色二孢、暹罗炭疽菌、热带炭疽菌、亚洲炭疽菌、卡罗特炭疽菌、昆士兰炭疽菌及芒果黑斑病。边境口岸正对上述微生物的传入风险保持高度警惕。官员表示，这些措施并非进口禁令，而是旨在确保进口农产品符合尼泊尔的生物安全标准。出口国必须提供植物检疫证书，确认货物符合尼泊尔的进口要求且不含受管制害虫。尼泊尔的害虫风险分析旨在评估出口国是否存在害虫、这些害虫在当地条件下定殖的能力，以及其潜在的经济和环境影响。植物检疫与农药管理中心已完成约400至500种进口农产品的风险分析，目前仍在进行进一步评估。进口申请通过尼泊尔国家单一窗口系统办理。货物在边境口岸需接受实物检查和抽样，必要时进行实验室检测。经查发现含有受管制有害生物的货物，将根据国家法律予以退回或销毁。

8月6日，中国国际贸易单一窗口网站发布“关于牛肉保障措施提示信息（七）”。牛肉保障措施项下自阿根廷进口的牛肉于2026年8月5日已达到商务部公告2025年第87号明确的该国家（地区）规定数量的50%。根据商务部公告2025年第87号，在牛肉进口数量达到规定数量100%的第3日起（含当日），将在现行适用关税税率基础上加征55%关税。

7月31日，美国国土安全部（DHS）宣布将43家中国企业新增列入《维吾尔强迫劳动预防法》（UFLPA）实体清单。这是该清单自2021年设立以来单次扩容规模最大的一次，清单上的中国企业总数从此前的144家增至187家。相关禁令自2026年8月3日起正式生效。名单扩大至新领域：从纺织到电子、食品、制药全面覆盖此次被列入清单的43家中国企业横跨多个行业，覆盖范围较此前明显扩大。新增企业不仅包括传统的棉纺织企业，还涉及电子零组件、铝业、黄金、锂电池材料、制药、食品及农产品等多个产业。被列入清单的企业包括：洽洽食品——产品出口至近50个国家和地区的知名零食品牌，因采购新疆农产品被列入天山铝业集团——铝业生产企业山东黄金——黄金矿业企业其他实体还涉及制药、食品、金属、交通建设等行业分析人士指出，此次名单由传统的纺织与太阳能供应链，进一步扩大至电容器、食品、铝材、黄金及电池材料等领域，意味着美方涉疆执法正向更广泛的中国中间原料与消费品领域延伸。UFLPA机制：“有罪推定”与供应链溯源压力根据UFLPA规定，被列入实体清单的企业，其全部或部分开采、生产或制造的商品，将被推定涉及强迫劳动。除非进口商能提供清晰且令人信服的证据证明商品未涉及强迫劳动，否则相关产品原则上不得进入美国市场。这意味着，即使最终产品并非直接在新疆制造，只要部分原材料涉及清单实体的供应链，仍可能面临扣押、补充证明或改换供应商的压力。对于有美国客户或通过第三国供应链出口的企业而言，供应链溯源与通关成本将显著上升。中方密集回应：从“强烈谴责”到“将采取必要措施”中国棉花协会8月2日发表声明，指出美方所谓“强迫劳动”的指控毫无事实与法理依据。声明强调，新疆机採棉目前占比已超过90%，从种植、採摘到加工、纺织，全产业链均实现了高度自动化与规模化。此次制裁严重破坏了全球棉花产业链与供应链的稳定。中国商务部8月1日回应称，美方做法毫无事实依据，是“典型的经济胁迫行为”。商务部特别指出：7月30日中美经贸牵头人刚刚举行视频通话，双方就保持经贸关系稳定进行了“坦诚、深入、富有建设性的交流” ——仅仅时隔一天，美方即出台损害中方利益的措施，严重背离两国元首共识。商务部明确表示，中方将采取必要措施维护企业权益。外交部此前也已多次明确表态：中方一贯坚决反对美方泛化国家安全概念、打压中国企业，保护主义提升不了美国的竞争力，只会损害美国企业和消费者的利益。对中国出口企业的直接影响此次清单扩容带来的影响是多层次的：直接影响：被列入清单的43家企业产品将面临美国市场的进口限制。相关企业的美国客户可能需要寻找替代供应商，订单流失风险上升。间接影响：即使企业本身未被列入清单，如果其供应链中涉及清单实体提供的原材料或零部件，其美国客户同样可能面临CBP的审查压力。这意味着合规审查正在从“企业自身”向“整条供应链”延伸。行业扩散效应：此次名单已从纺织业扩展到电子、食品、制药、铝业等多个行业。如果这一趋势延续，未来更多行业的中国企业可能面临同样的合规审查压力。从144家到187家——43家企业的扩容，标志着美国UFLPA实体清单正在从“特定行业打击”向“多行业全面覆盖” 演变。更值得关注的是时间点：在中美经贸高层刚刚进行建设性对话的第二天，这份清单就被推了出来。供应链溯源能力，正在成为中国企业对美出口的新门槛。 对于广大出口企业而言，无论是否在清单上，建立完整的供应链档案、确保每一环节可追溯，已成为必须完成的功课。

近期全球多国密集通报高致病性禽流感疫情，H5N1、H7N3、H5 亚型毒株持续扩散，野禽、家禽感染病例并行出现，禽类进出口贸易不确定性显著增加。荷兰、墨西哥、洪都拉斯、巴西、厄瓜多尔、新西兰、澳大利亚、多哥相继曝出禽流感疫情，遍布欧、美、非、大洋洲。其中多哥家禽疫情受损规模突出，上万只家禽染病死亡；墨西哥同步出现野禽与规模化家禽感染案例。回到国内山东肉鸡分割冻品市场，近两日出厂报价整体呈稳中分化格局。大部分单品报价区间保持稳定，但市场经营策略分歧持续放大。为加快出货，部分商户下调翅类、大棒腿等品类成交价格；原料小胸、黄焖鸡块、带骨上腿肉、带皮腿肉、鸡胗等单品报价同步下行，翅中 L、翅根 L 局部走弱。与之形成对比，爪类行情逆势走强，长爪、凤爪全线偏强，涨幅集中在200-500元/吨，也是当前市场为数不多的强势品类。从供需基本面来看，现阶段下游补货情绪平淡，贸易商观望心态浓厚，自有库存充足，大规模备货意愿不强。屠宰端库存结构分化明显，腿类、翅类库存积压严重，整体库存仍处在高位，持续压制该品类价格反弹空间。整体来看，海外禽流感事态演变仍是影响进口爪类预期的核心变量，供给担忧或将持续托举爪价；而腿翅品类受高库存拖累，短期行情或维持偏弱震荡。后续重点关注终端消费回暖情况，需求复苏力度或将成为冻品价格能否迎来拐点的关键。