阿根廷牛肉加工业在 2 月份再次出现生产收缩迹象，当月屠宰量为 102.5 万头，较 1 月份下降 2.3% ，同比减少 2.8% 。2025 年前两个月，累计屠宰总量为 217.1 万头，同比下降 2.2% 。屠宰量下降的部分原因是母牛在总屠宰量中的比例下降至 47% 。尽管这一比例略低于 2024 年 2 月，但仍高于维持牛群存栏所需的 45% 的下限。在母牛中，肥母牛屠宰量同比下降 18.2% ，而小母牛屠宰量增长 7.7% ，达到 31.387 万头。阿根廷牛群的存栏状况令人担忧，因为在前任政府实施干预主义政策以及 2023 年干旱期间该国损失了约 1200 万头牛之后仅恢复量了 350 万头。而且，屠宰中母牛的高比例引发了人们对中期存栏可持续性的质疑。关于牛肉产量， 2 月份带骨牛肉产量为 23.5 万吨，较 1 月份下降 3.3% 。这一下降是由于活牛屠宰数量减少以及平均胴体重量下降所致，平均胴体重量为 229 公斤，月环比下降 0.9% 。1-2 月牛肉出口大幅下滑 俗话说“一燕不成夏”，但现在已经有两只燕子了。根据阿根廷国家统计与普查局（ Indec ）的数据， 2 月份牛肉出口总量为 5.8 万吨（带骨牛肉当量），这意味着与去年同期相比下降了 32% 。与 1 月份相比，下降幅度更为显著。根据农业部公布的数据， 1 月份出口量下降了 28% 。与此同时，今年前两个月的累计出口量为 11.2 万吨，而 2024 年同期为 16.3 万吨，同比下降 31% 。多位业内人士对此表示，由于供应短缺造成以比索计价的活牛价格上涨，以及汇率滞后于通胀导致以美元计价的价格上涨，使得出口行业的经营环境变得更趋严峻，直到最近几周才开始出现更好的价格。分析师维克多 · 托内利（ Víctor Tonelli）指出：“ 行业的盈利能力非常有限，最多也只是勉强维持。价格最近开始改善，这缓解了部分压力。” 这位顾问解释说，输欧希尔顿配额的价格表现良好，超过每吨 1.6 万美元，而出口到中国的牛肉价格也在上涨，平均每吨 5000 美元，并呈上升趋势。但牛肉出口价格尽管有所改善，但出口加工行业生产成本居高不下，加上活牛供应减少以及今年利润微薄甚至无利可图，出口量将会下降。托内利预计， 2025 年全年牛屠宰总量将减少约 100 万头，这意味着牛肉产量将减少 25 万吨。“ 受影响最大的将是出口，因为出口将难以与正在改善的国内消费竞争。” 他表示。这位专家估计，今年牛肉出口量 “ 将减少 10 万至 15 万吨 ” ，而去年的出口量创下了超过 90 万吨（带骨牛肉当量）的纪录。牛肉产量下降，而国内消费持续改善，将在中期支撑阿根廷牛肉出口价格走强。

从海关总署发布最新数据中发现， 2025 年 1-2 月中国牛肉进口市场的显著变化。这两个月累计进口牛肉 47 万吨，去年同期相比，下降幅度达到了 11.3% ，这一数据直观地展现了进口量的明显下滑。进口金额方面，1-2 月总额为 174.2 亿元，同比下降 2.4%，虽说金额有所下降，但吨均成本却一路飙升，升至 3.70 万元。对比 2024 年同期的 3.36 万元，涨幅高达 10.1%。这一增一减之间，量缩价增的局面已然形成，也为我们深入探究背后的原因埋下了伏笔。进口量缘何大幅下滑？国内供给增长的挤压： 尽管 2024 年统计局数据显示国内肉牛存栏量增速仅为 2.7% ，但这看似不起眼的增长，却实实在在地转化为国产牛肉产量的上升。国内肉牛产业在政策扶持与技术进步的推动下，正逐步释放产能。一些规模化养殖企业不断扩大养殖规模，优化养殖技术，使得国产牛肉的供应数量和质量都有了显著提升。这种增长对进口牛肉的市场空间形成了挤压， 原本依赖进口牛肉填补的市场份额，如今有了更多国产牛肉的身影。就像在一些大型超市的肉类销售区，国产牛肉的陈列面积逐渐增加，消费者在购买时也有了更多的国产选择，进口牛肉的优势不再像以往那般明显。需求端的微妙变化： 居民消费习惯正在悄然改变，对牛肉的需求结构也随之调整。随着健康饮食观念的普及，消费者不再仅仅追求牛肉的数量，更注重其品质和安全性。有机牛肉、草饲牛肉等高品质产品受到越来越多消费者的青睐，而这类产品的市场供应，国产牛肉正在努力追赶进口牛肉。同时，整体消费市场环境也对牛肉消费产生了影响。经济形势的波动使得消费者在消费时更加谨慎，对价格较为敏感。进口牛肉价格的上涨，让一些消费者望而却步，转而选择价格更为亲民的其他肉类或者国产牛肉。国际贸易因素干扰： 国际牛肉主要出口国政策变动给我国牛肉进口带来诸多不确定性。部分国家为了保护本国牛肉产业，限制牛肉出口量，使得我国进口牛肉的货源受到影响。运输成本的上升也是一大难题，国际油价的波动、物流供应链的不稳定，都增加了牛肉进口的运输成本。贸易摩擦也时不时地冒出来捣乱，贸易壁垒的增加，使得进口牛肉的手续更加繁琐，成本进一步提高，不少进口商在这种情况下，不得不减少进口量。国际供应链成本飙升： 国际供应链成本的飙升是推动进口牛肉价格上升的重要因素。全球饲料价格上涨，让养殖成本大幅增加。以玉米、大豆等主要饲料原料为例，它们的价格波动直接影响着肉牛的养殖成本。国际运输费用的攀升也是一大难题，国际油价的不稳定，使得运输成本不断增加。从澳大利亚、巴西等牛肉主要出口国运输到中国，漫长的运输距离和复杂的物流环节，都使得进口牛肉的成本不断提高。这些增加的成本，最终都转嫁到了消费者身上，使得进口牛肉价格上涨。国内供需错配加剧： 国内牛肉需求稳定，但国产牛肉供应增长速度却跟不上需求的步伐。随着居民生活水平的提高，对牛肉的消费需求日益旺盛，不仅在家庭餐桌上，牛肉的出镜率越来越高，餐饮行业的快速发展，尤其是西餐厅、火锅店等对牛肉需求量大的餐饮业态的兴起，也进一步拉动了牛肉的需求。但国内肉牛存栏量增速有限，国产牛肉的产量增长缓慢，无法满足市场的需求，只能依赖高价进口牛肉来填补缺口，这也在一定程度上推动了进口牛肉价格的上涨。品质升级与品牌溢价： 消费者对高品质进口牛肉的需求增加，也是价格上涨的一个原因。一些消费者认为进口牛肉在品质、口感上更胜一筹，愿意为其支付更高的价格。进口牛肉品牌建设也带来了品牌溢价。像澳大利亚和牛、日本神户牛肉等知名品牌，凭借其独特的养殖方式、严格的品质把控，在消费者心中树立了高端的品牌形象，即使价格高昂，依然受到消费者的追捧。这种品牌效应使得进口牛肉在市场上具有了更高的价格话语权 。进口牛肉量缩价增，使得国产牛肉迎来了扩大市场份额的契机。以往，进口牛肉凭借价格优势，在国内市场占据了一定的份额。如今，进口牛肉价格上涨，消费者在购买时会更加谨慎地权衡。这就给国产牛肉留出了更多的竞争空间，一些国产牛肉品牌开始加大市场推广力度，通过提升品质、优化供应链等方式，吸引消费者的关注。一些国产牛肉企业在养殖环节，采用科学的养殖方法，提高牛肉的品质；在销售环节，通过线上线下相结合的方式，拓展销售渠道，让消费者能够更便捷地购买到国产牛肉。国产牛肉与进口牛肉在市场份额上的竞争也日益激烈，推动着国内牛肉市场竞争格局向更加多元化、差异化的方向发展 。价格的变化如同一只无形的手，悄然改变着消费者的购买决策。随着进口牛肉价格的上涨，消费者的消费频率有所降低。以往那些经常购买进口牛肉的消费者，现在会选择减少购买次数，或者寻找价格更为亲民的替代品。在品牌选择上，消费者变得更加理性，不再仅仅追求进口品牌，而是更加注重性价比。一些国产牛肉品牌因为价格相对较低，品质也在不断提升，受到了消费者的青睐。消费场景也发生了变化，在家庭消费中，消费者可能会选择购买价格相对较低的国产牛肉；而在一些高端餐饮场所，虽然仍然会使用进口牛肉，但也会更加注重菜品的搭配和成本控制，以平衡价格上涨带来的压力。对于国内肉牛养殖产业来说，进口量价变化既是机遇也是挑战。从机遇方面来看，进口牛肉价格上涨，使得国产牛肉的市场竞争力增强，养殖企业和养殖户有了扩大规模的动力。展望未来，中国牛肉进口市场的走向充满了不确定性，但也并非无迹可寻。从进口量来看，虽然当前呈现下降趋势，但长期仍可能受到国内需求增长和国产供应能力的双重影响。如果国内肉牛养殖产业能够取得突破性进展，存栏量和产量大幅提升，进口量可能会进一步下降。但如果国内供应无法满足需求的快速增长，进口量可能会在一定范围内保持稳定甚至出现反弹。在价格方面，国际供应链成本的变化、国际贸易形势以及国内市场的供需关系，仍将是影响进口牛肉价格的关键因素。如果国际饲料价格、运输成本继续上涨，进口牛肉价格可能会维持在较高水平。但如果国内肉牛养殖产业发展迅速，国产牛肉供应大幅增加，进口牛肉价格可能会受到一定的抑制。对于消费者而言，在购买牛肉时，要更加理性地看待价格和品质。可以关注国产牛肉的发展，尝试选择一些品质优良的国产牛肉。也可以通过关注市场动态，在价格合适的时候购买进口牛肉。对于从业者来说，肉牛养殖企业和养殖户要抓住市场机遇，加大技术投入，提高养殖效率和牛肉品质，增强市场竞争力。进口商则需要密切关注国际市场动态，合理调整进口策略，降低成本，应对市场变化。

根据俄罗斯联邦渔业署（Rosrybolovstvo）最新数据，截至3月16日，俄罗斯渔民自年初以来已累计捕捞115.22万吨各类水产资源。其中，狭鳕（Pollock）依然是主要捕捞品种，产量达74.19万吨，占全国总捕捞量的64%以上。在远东渔区，狭鳕、真鳕和太平洋鲱鱼的捕捞量均保持良好增长态势。截至3月16日，该区域总捕捞量达96.5万吨，占全国捕捞总量的83.7%。其中，鄂霍次克海是狭鳕捕捞的核心区域，累计捕捞57万吨，作业船队规模达79艘。同期，真鳕捕捞量达到3.26万吨，作业船只8艘。太平洋鲱鱼捕捞继续保持增长，已累计捕捞14.07万吨，同比增长1.74万吨（+14%）。其中，在北鄂霍次克海作业区，鲱鱼捕捞量为13.27万吨，共有4艘渔船作业。近期，鄂霍次克海的气象条件依然复杂，冰况不稳定，对渔船作业构成一定挑战。俄罗斯联邦渔业署已向渔船船东和船长发出安全指引，强调采取预防措施，降低极端天气对渔业生产的影响，确保渔船和船员的安全。目前，在鄂霍次克海作业的渔船共计102艘，其中：狭鳕作业船只：79艘 真鳕作业船只：8艘 鲱鱼作业船只：4艘 运输船：23艘 与此同时，俄罗斯远东地区冷库存储量已达37.5万吨，占总容量的33%，另有21艘运输船正载运4.3万吨渔获前往港口。俄罗斯渔业近年来持续受益于投资配额计划，该政策不仅推动了船队更新，还显著提高了加工能力。俄罗斯联邦渔业署署长伊利亚·谢斯塔科夫（Ilya Shestakov）表示，俄罗斯渔业正向高附加值产品方向转型，目标是到2030年将高附加值水产品占比提升至50%。第一阶段（已完成）：106艘计划建造的渔船中，已完工39艘。25座鱼类加工厂已全部建成并投入生产。第二阶段（2023年启动）：1艘蟹类捕捞船和2家加工企业已投入运营。计划新增31艘渔船、11座加工厂和4个物流设施。

近日，智利政府推广机构 ProChile 发布的最新报告显示，2025年2月，智利海产品出口行业迎来了显著增长，总出口额达到8.25亿美元，较去年同期增长13.2%。这一强劲表现主要得益于三文鱼、鱿鱼、竹荚鱼和贻贝等关键产品的出口增长。三文鱼和鳟鱼仍然是智利海产品出口的核心驱动力。2025年2月，三文鱼和鳟鱼的出口总额达到6.13亿美元，同比增长10.1%，占智利海产品出口总额的绝大部分。与此同时，鱿鱼出口表现尤为突出，出口额飙升673.7%，达到3300万美元，成为增长最快的品类之一。此外，竹荚鱼和贻贝的出口也分别实现了28.2%和36.6%的增长，出口额分别达到5300万美元和2700万美元。从市场分布来看，美国继续稳居智利海产品出口的第一大市场。2025年2月，美国从智利进口了价值2.56亿美元的海产品，同比增长12.2%。其中，三文鱼和鳟鱼的出口额达到2.23亿美元，占对美出口总额的绝大部分。此外，鱼粉和鱼油对美出口也表现强劲，分别增长71.9%和100.8%，出口额分别为900万美元和500万美元。总体来看，美国市场占智利当月海产品出口总额的30%。日本是智利海产品出口的第二大市场，2025年2月从智利进口了价值1.56亿美元的海产品，同比增长32%。这一增长同样主要由三文鱼和鳟鱼推动，其出口额达到1.46亿美元，同比增长35.5%。此外，鱿鱼对日出口也实现了惊人的增长，飙升922.3%，达到300万美元。日本市场占智利当月海产品出口总额的18.9%。西班牙市场也表现出色，2025年2月从智利进口的海产品总额达到3500万美元，同比增长60.4%。这一增长主要得益于鱿鱼出口的大幅增长，其出口额增长超过500%，达到1200万美元。

近日，联合国粮食及农业组织在官网发文称警告称， H5N1高致病性禽流感的传播，导致全球数亿只家禽损失，并增加了对哺乳动物的蔓延。粮农组织副总干事戈弗雷·马格温齐也将这种疾病的传播描述为史无前例的，“对各国的粮食安全和粮食供应造成了严重影响，包括宝贵的营养、农村工作和收入的丧失，对当地经济的冲击，当然还有消费者的成本增加。” 粮农组织称，过去四年，禽流感在地理传播方面发生了重大转变，对哺乳动物的蔓延增加，鸟类大量损失，影响了粮食安全，并推高了家禽产品的价格。粮农组织呼吁各国加强生物安全、监测和快速反应机制，以遏制疫情蔓延。今年1月份，美国路易斯安那州卫生部报告美国首例人感染H5N1高致病性禽流感病毒死亡病例，该病例感染的是H5N1病毒进化枝2.3.4.4b的D1.1基因型。美国方面也因禽流感疫情肆虐而正遭遇“蛋荒”。新华社3月18日报道称，近期，H5N1高致病性禽流感病毒在美持续蔓延。美国疾病控制和预防中心数据显示，自2024年以来，美国已报告数十例人类感染病例，其中1人死亡。目前尚无确凿证据表明H5N1病毒是否会在人与人之间持续传播，但随着病毒可能正在增强对哺乳动物的适应能力，是否需要担心H5N1禽流感有人际中传播风险?近日，上海市重大传染病和生物安全研究院/复旦大学基础医学院姜世勃教授、陆路研究员和王茜博士的团队在《Current Research in Microbial Science》(《微生物科学当代研究》)上发表了题为“Genomic signatures and host adaptation of H5N1 clade 2.3.4.4b: a call for global surveillance and multi-target antiviral strategies(H5N1分支2.3.4.4b的基因组特征和宿主适应性：呼吁全球监测和多靶点抗病毒策略)”的研究论文，呼吁全球监测H5N1流感病毒2.3.4.4b分支，探索多靶点抗病毒策略。该研究称，H5N1流感病毒2.3.4.4b分支的流行范围已从野生和家禽群体扩散至多种哺乳动物，如奶牛、家猪、雪貂等。2024年3月，美国首次报告了奶牛感染H5N1 2.3.4.4b分支基因型B3.13。此后，德克萨斯州报道了首例由牛源H5N1病毒引起人类感染病例，引发了广泛关注。截至2025年1月5日，美国已确认超过915例奶牛感染H5N1的病例和40例与奶牛H5N1相关的的新增人类病例。最近，关于首例患者因感染甲型H5N1流感病毒2.3.4.4b分支致死的报道(鉴定为D1.1基因型，与B3.13基因型不同)再次引发了人们对H5N1在人类中造成大流行的潜在风险的担忧。“目前对B3.13和D1.1之间的遗传关系，以及它们的起源、宿主适应性和抗病毒耐药性，仍然知之甚少。”该研究表示，虽然目前流行的尚未观察到H5N1 2.3.4.4b分支在人际间传播，但是该分支下的B3.13和D1.1基因型均表现出广泛的宿主范围。这项研究也对跨多个物种的甲型H5N1流感病毒2.3.4.4b分支进行了全面的系统发育和比较分析，以确定这两种基因型的分子特征和耐药突变频率，并评估它们对公共卫生的影响。这项研究的结果表明，B3.13展示出哺乳动物适应性突变，而D1.1基因型中保留了禽类适应性突变。并且，这两种基因型都表现出有限的人类特征。此外，这项研究还观察到了2.3.4.4b分支的部分病毒中抗病毒药物结合位点上耐药突变的出现，因此呼吁在临床治疗时应使用多靶点抗病毒策略，以降低耐药株重配的风险。

根据美国农场局联合会 (AFBF) 的一份新报告，美国对加拿大的饮料销售以及对中国的牛肉和高粱销售可能将成为迄今为止反击性关税中受打击最严重的行业之一。2月初，白宫对所有加拿大产品（不包括能源）征收25%的关税，目前暂停到4月，白宫还对中国产品征收了一系列新关税。作为回应，加拿大对210亿美元的美国产品征收25%的关税，并表示计划对另外价值870亿美元的美国商品征收第二轮关税。中国宣布了一系列反制措施，包括对美国小麦、玉米、鸡肉和棉花加征15%的关税，对美国高粱、大豆、牛肉、猪肉、乳制品、水果和蔬菜加征10%的关税。“ 关税对农民来说可能是双重打击 ，”AFBF经济学家贝蒂·雷斯尼克（Betty Resnick）在3月18日的报告中写道。“美国有超过20%的农产品出口，报复性关税可能对农民的盈利能力构成重大威胁。” 加拿大贸易统计数据显示， 在农产品类别中，美国饮料行业迄今受到加拿大报复性关税的影响最大。AFBF发现，去年，不含咖啡和果汁的非酒精饮料是美国出口到加拿大的主要食品，价值4.94亿美元。其次是咖啡（4.93亿美元），其次是巧克力和可可制品（4.69亿美元），然后是葡萄酒（4.25亿美元）。调味品和酱料（4.05亿美元）和糖果产品（3.69亿美元）也名列前茅。美国烘焙食品，包括谷物和意大利面，占2.85亿美元。乳制品为2.12亿美元，家禽产品（不包括鸡蛋）为2.11亿美元。在对中国贸易方面，美国大豆是2024年出口额最大的农产品类别，出口额达128亿美元。根据AFBF基于美国农业部数据的计算， 第二是牛肉以及相关牛肉产品（16亿美元） ，其次是棉花（15亿美元）和谷物高粱（13亿美元）。猪肉及猪肉制品（10亿美元）、小麦（4.82亿美元）、不含鸡蛋的家禽产品（4.78亿美元）也位居前列。去年美国对中国的玉米出口总额为3.31亿美元，乳制品出口总额为2.53亿美元。雷斯尼克写道：“关税（以及随后的消费者价格上涨）肯定会减少我们第二和第三大农产品出口市场对美国产品的需求。”“农民无法设定自己的价格，他们受制于市场的反复无常。他们所能做的就是种好庄稼，照料好它，祈求好天气，希望收获后能赚钱 。”

新西兰奇异果巨头Zespri的2025年首个包船Kowhai号已从陶朗加出发，载有1.2亿盘（约5400吨）SunGold奇异果及16箱RubyRed奇异果，预计3月底抵达上海。本季Zespri计划通过61艘包船运输创纪录的20亿盘（72万吨）奇异果至全球50多个市场，其中43艘将前往亚洲，彰显中国市场的重要性与需求强劲。

近期，越南巴沙鱼（Pangasius）的塘头价格虽然有所下降，但整体仍接近年初的高点。同时，鱼苗价格虽略有回落，但仍维持在近三年来的最高水平。这一市场走势主要受到供应紧张、需求旺盛以及天气影响等因素的推动。2025年3月以来，越南巴沙鱼的塘头价格略有下降，但降幅有限，整体仍保持在高位。据最新数据显示，1.2千克以上的大规格巴沙鱼价格在第10周（3月3日-9日）降至每公斤31,600越南盾（约1.24美元），相比前一周的32,735越南盾下降约3.5%。与此同时，较小规格的巴沙鱼价格也有所回落：1.0-1.2千克规格价格降至31,485越南盾/公斤； 800克-1.0千克规格价格降至31,445越南盾/公斤。虽然价格有所下降，但整体市场仍处于高位。业内人士指出，3月初，湄公河三角洲的巴沙鱼市场已连续三周保持稳定。大型加工企业采购节奏较慢，主要集中在完成现有订单。然而，中国市场需求回暖，出口企业对1.2千克以上巴沙鱼的采购有所增加，这可能是该规格鱼价格回落的原因之一。目前市场上的巴沙鱼规格分布仍不均衡，大规格巴沙鱼供应紧张，而小规格鱼占比依旧较高。数据显示，截至2024年12月底：800克-1.0千克规格的巴沙鱼占比为37%，比11月下降1%； 1.2千克以上的大规格鱼仅占5%； 800克以下的小规格鱼占比高达58%。这一趋势延续至2025年初。截至1月底，800克-1.0千克规格巴沙鱼的占比略微上升至38%-39%，但1.2千克以上的比例仍维持在5%。到了2月底，市场供应结构基本未变，表明大规格巴沙鱼仍然短缺。这一现象的主要原因是天气变化。去年冬季持续低温和降雨导致鱼类食欲下降，生长速度放缓，养殖周期延长。此外，由于季节交替，日均温度波动较大，进一步抑制了鱼类的快速生长。因此，目前市场上可收获的800克以上巴沙鱼供应量变化不大，而1.2千克以上的供应甚至有所减少。与此同时，受中国市场需求推动，该规格巴沙鱼的采购增加，加剧了供需紧张。虽然3月初巴沙鱼苗价格出现小幅下降，但整体仍处于近三年来的最高水平。在第10周（3月3日-9日），30尾/公斤规格的巴沙鱼苗价格下降至49,000越南盾/公斤，相比前一周略有下滑，但仍维持在高位。分析人士指出，自2月份以来，新一轮投苗活动有所增加，这可能是鱼苗价格未能大幅回落的原因之一。此外，市场上30-40尾/公斤规格的鱼苗供应依旧紧张，而大型企业对鱼苗的采购需求持续旺盛，使得鱼苗价格难以明显下降。越南巴沙鱼市场仍然受供应紧张、天气变化及中国市场需求恢复等因素影响。尽管塘头价格出现小幅回落，但整体仍维持高位。同时，鱼苗价格的持续高企表明，未来一段时间内巴沙鱼的养殖成本仍将较高。随着新一轮养殖周期的开启，市场价格走势仍需关注供需变化及天气因素的进一步影响。