美国批发龙虾市场近期出现显著的结构性分化。行业数据显示，在第37周期间，不同品类和规格的龙虾产品价格走势截然不同。活龙虾市场整体表现相对平稳。硬壳和新壳龙虾价格虽有波动，但主要规格产品在过去九周内保持每磅0.25美元的窄幅区间。经销商表示，劳动节假期后的传统淡季是导致价格疲软的主要原因，但随着库存补充，预计第38周需求将逐步回暖。冷水龙虾市场呈现两极分化。小规格产品（2-7盎司）需求稳定，价格稳中有升，特别是适合单人份消费的规格备受餐饮渠道青睐。然而，大规格产品（7盎司以上）由于消费兴趣不足和暖水替代品的竞争，价格面临下行压力。加工龙虾肉成为市场最大亮点。所有主要品类包括全肉（TCK）和钳关节肉（CK）均出现价格上涨，其中后者因供应最为紧张而涨幅最大。这主要源于持续紧张的库存环境，卖家不仅提高报价，还采取库存保护和配额销售策略。与此形成鲜明对比的是暖水龙虾尾市场的低迷态势。巴西和加勒比产区的龙虾尾价格全面下跌，特别是大规格产品库存积压严重。进口商指出，市场需求"异常疲软"，供应过剩问题突出。分析认为，这种市场分化反映了消费偏好向小规格、便捷化产品转变的趋势，同时加工龙虾肉的强劲表现表明餐饮业对预制食材的需求持续增长。

7月份，厄瓜多尔白虾出口增长趋势没有任何减弱迹象（尽管厄方强调产量在下降），据厄瓜多尔水产养殖商会（CNA）统计，该月出口量同比增长10%至10.7万吨，出口额同比增长18%至5.68亿美元。全球虾业论坛（Global Shrimp Forum）创始人Willem van der Pijl表示：“我们看到欧洲市场需求强势回归，吸收了大部分厄瓜多尔出口增长的部分。” 7月份，中国市场仍占厄瓜多尔出口量的50%以上，但欧洲市场的出口增长超出业内预期。比如，前7个月对法国的出口量同比增长73%，意大利和西班牙出口增长超过两位数。美国作为厄瓜多尔第二大市场，7月份销量同比增长14%。1-7月份，美国市场占厄瓜多尔出口总额的四分之一左右。今年前7个月，厄瓜多尔已累计出口82.7万吨南美白虾，出口额43.6亿美元。van der Pijl预测，2025年厄瓜多尔出口总量或增长至150万吨，成为全球最大的供应国。仅厄最大出口商Santa Priscila一家公司就占据了该国出口总量的三分之一。然而，问题在于，厄瓜多尔产量大幅增长的同时，能否维持价格稳定？据渔业与水产养殖市场观察站（European Market Observatory for Fisheries and Aquaculture）数据，夏季月份厄瓜多尔平均价格下跌至€5.00/kg，欧洲市场已出现了价格倒挂的情况。

挪威海产品出口市场呈现两极分化格局。最新数据显示，2025年第36周期间，挪威鲭鱼出口价格在经历8月底大幅上涨后趋于稳定，目前维持在接近每公斤40挪威克朗的高位水平。与此相反，鲱鱼市场出现反弹迹象。整条冷冻鲱鱼的离岸价格环比上涨14.2%，达到近期相对正常水平，出口量也创下近几周新高。据了解，鲭鱼价格走强主要受全球供应紧张和配额减少推动。尽管8月份挪威鲭鱼出口量同比下降30%，但由于单价大幅提升，出口总值反而增长7%。目前挪威渔船总捕捞量已达11.28万吨，接近15.2万吨的年度配额上限。亚洲市场成为主要采购力量。第36周数据显示，日本以每公斤40.85挪威克朗的价格进口2749吨，越南进口2206吨（38.74挪威克朗/公斤），中国进口1099吨（38.92挪威克朗/公斤）。重量超过600克的大规格鲭鱼尤其受到美国市场青睐，今年对该市场出口量激增83%。鲱鱼产业正在经历结构性转变。8月份挪威鲱鱼出口量微增1%，但更多渔获从饲料加工转向人类消费。数据显示，今年已有8万吨鲱鱼用于食用消费，较去年同期的6.6万吨增长33%。这一转变主要源于鱼粉鱼油价格疲软，以及欧元走强提升欧盟市场购买力。腌制鲱鱼产品表现尤为突出，在欧盟新海关协议推动下，出口量几乎较去年8月翻倍。但鲱鱼片价格相对平稳，第36周仅微涨0.1%。分析指出，全球鲭鱼供应紧张态势仍将持续，预计价格将保持高位运行。鲱鱼产业的转型则预示着欧洲市场对优质蛋白需求的持续复苏。

美国批发海产品市场近期出现显著分化，黑线鳕成为市场关注的焦点。第37周期间，单冻和双冻黑线鳕的批发价格再度上涨0.10美元/磅，维持在历史高位水平。供应紧张是推高价格的主要原因。行业消息指出，来自中国和冰岛的传统供应源目前出货量有限，现货市场供应稀少，且短期内难以看到缓解迹象。值得注意的是，俄罗斯原材料通过在中国加工后出口美国的供应链条正面临重大挑战。由于俄罗斯与挪威产黑线鳕的价格差距缩小至每公吨200美元（鳕鱼价差为750美元），这条通道目前仍具竞争力。然而，从2026年1月1日起，美国将实施新规，禁止使用俄罗斯原材料生产的黑线鳕产品进入市场。大型进口商已开始调整采购策略，加速采购进程并增加对挪威产地的依赖。尽管2026年黑线鳕配额预计增加18%至15.3万吨，但由于合规供应链集中度提高，行业预计价格仍将获得支撑。考虑到从原料加工到成品运输的漫长周期，市场对截止期限的到来感到紧迫。与此同时，鳕鱼市场表现相对稳定。挪威产区配额收紧以及俄挪两国可能出现的渔业争端，为市场带来不确定性。有消息称，如果两国在9月26日前未能解决制裁纠纷，俄罗斯可能禁止挪威渔船进入其专属经济区。太平洋鳕鱼价格在第37周保持平稳，此前提供的价格优势正在减弱。卖家维持强硬报价态度，而买家采购趋于谨慎。整体来看，美国底层鱼市场正面临供应基础收窄、政策不确定性增强和替代选择有限的多重挑战，预计未来市场波动性将进一步加剧。

加拿大西海岸的三文鱼养殖产业正面临重大政策挑战。该国渔业部门近期公布了养殖设施过渡框架草案，要求所有新建水中养殖系统必须采用封闭式技术，并在2029年6月前全面淘汰传统开放式网箱。根据该草案，封闭式系统被分为四个等级，只有最高级别的4级系统（具备完整水处理和废物捕获功能）被认可符合长期要求。行业代表指出，4级系统的建造成本高达传统网箱的15-20倍，且目前全球尚无商业化运营案例。即便较低等级的1级系统，其建造成本也已达到传统网箱的5倍左右。以BC省典型的10网箱系统为例，传统配置约需200万加元，而1级封闭系统需1000万加元，4级系统更可能超过2000万加元。更严峻的是，封闭式系统的生产效率显著降低。数据显示，封闭系统每茬产量约1500吨，远低于开放式网箱的3600吨，导致单位产能的资本投入大幅增加。行业面临的最大挑战是政策不确定性。尽管禁令2029年才生效，但许可要求的不断变化已导致投资停滞。企业无法为移动的目标规划技术路线，部分公司已暂停新设备采购。政策背后的环境理由也受到科学质疑。最新研究发现，在养殖场关闭后，野生三文鱼的虱数仍然出现反弹，表明海虱问题受多重环境因素影响，并非单纯由养殖活动引起。产业规模已明显萎缩。BC省养殖场数量从2018年前的近120个减少至目前的59个，年产值从22亿加元降至11亿加元。探索群岛养殖场的关闭直接导致约2万吨产能消失，占全省产量四分之一。陆基养殖作为替代方案同样面临挑战。政府报告指出，电力供应等基础设施限制可能制约其发展。同时，行业组织警告，本土产量下降已导致进口依赖增加，推高零售价格和碳足迹。随着最终政策出台临近，产业未来走向仍存巨大不确定性。

俄罗斯海产品出口在2025年前八个月实现积极增长。官方数据显示，出口总量达到130万公吨，较去年同期增长5%；出口总值同比增长12%，延续了积极态势。推动增长的主要动力来自高附加值加工产品的出口提升。其中，鱼片出口表现尤为突出，截至8月中旬出口量超过10.4万吨，增速达16%。鱼糜等深加工产品也成为重要贡献因素。截至8月初，俄罗斯海产品出口额已达32亿美元，接近2023年全年水平。不过，不同市场和品类表现存在显著差异。传统亚洲市场出现分化：对韩国冷冻鳕鱼出口下降11%至7.7万吨；对中国鳕鱼出口大幅缩减75%，仅4000吨。但同期对中国蟹类出口增长25%，达到2万吨。价值层面变化更为明显。鳕鱼片出口额下降70%，仅900万美元。但得益于对欧盟出口猛增（6万吨，增长2.5倍），整体鱼片出口仍保持增长。鳕鱼整体对华出口量减价增，出口量下降15%至4.5万吨，但价值上升30%达2.5亿美元。蟹类则呈现量增价减，出口量2万吨（增25%），价值5亿美元（降5%）。日本市场保持稳定增长，前七个月进口俄罗斯海产品7.2万吨（增9%），价值5.21亿美元（增2%）。其中冷冻鳕鱼片和鱼糜增长显著，增幅分别达55%和60%。雪蟹对日出口量下降20%至6000吨，但价值维持在1亿美元。俄罗斯海产品出口仍以冷冻产品为主，占比约四分之三。鳕鱼、鲱鱼和蟹类是主要出口品类。2024年全年出口量为190万公吨，价值49亿美元。

挪威权威海洋研究机构近日公布了2026年雪蟹捕捞配额的科学建议。该建议主张继续将总可捕捞量设定在12,336吨，与2025年的配额水平保持一致。据了解，2025年的配额较2024年已大幅上调了2,400吨。研究团队负责人表示，最新的资源评估结果显示，雪蟹种群整体状况良好，在经过十年显著增长后，目前资源量已稳定在较高水平，因此建议维持现有捕捞强度。然而，这一建议引发了捕捞行业的不满。行业代表指出，根据他们的观察，雪蟹的地理分布范围和种群密度均有提升，配额维持不变将给船队运营和管理计划的制定带来困难。为保障资源可持续性，科学家们同时提出继续实施保护措施的建议，即在2026年7月1日至12月31日期间禁止捕捞。这一措施旨在保护蜕壳后特别脆弱的雪蟹，降低捕捞作业造成的伤害，并减少因分拣和丢弃导致的死亡率。研究人员还关注到捕捞过程中的技术细节。他们发现2025年捕捞季船上按规格分拣的操作增加，并建议将分拣区域从甲板移至船舱底部进行，以进一步降低对蟹的伤害。此外，建议还包括为捕捞蟹笼加装逃逸窗和使用可生物降解材料，以减少遗失渔具对资源造成的持续损害。最终配额方案预计将由挪威政府主管部门在2025年秋季正式确定。

9月份，国际金枪鱼（鉴于）原料行情整体走高，泰国原料价格比上月上涨$50/吨至$1,600/吨，厄瓜多尔价格上涨$25/吨至$1,700/吨。消息人士称，全球市场需求稳定偏强劲，泰国与厄瓜多尔等主要交易市场罐头厂需求稳定，而印度洋地区需求偏弱；中国市场价格在$1,750/吨，高于曼谷价格。印度洋鲣鱼原料价格在€1,320/吨，环比小幅下跌。印度洋捕捞情况有所改善，买家希望将价格压低至€1,300/吨。在大西洋，部分鲣鱼原料成交价在€1,200/吨；西班牙价格在€1,500/吨以下。大西洋北部海域黄鳍金枪鱼捕捞量维持在高位，特别是毛里塔尼亚和佛得角地区，西班牙和韩国船只作业活跃。西班牙和意大利黄鳍金枪鱼原料价格在€1,900/吨-1,950/吨，受捕捞量上升影响，黄鳍鱼行情下行压力较大。厄瓜多尔黄鳍金枪鱼价格在$1,900/吨，印度洋黄鳍价格在€1,800/吨。