随着日本海沿岸鲱鱼捕捞季逐步接近尾声，今年的鲱鱼产量传来令人震惊的消息。根据北海道政府最新统计，从3月21日至31日的累计鲱鱼捕捞量仅为 1622吨，虽较前一轮增加144吨，但整体仍 比去年同期骤减61%，仅为去年的39%。地区差异明显，多地产量创低 尽管整体形势严峻，不同地区的捕捞表现却呈现出显著差异： 北后志地区 虽略有起色，累计捕捞328吨，同比增长33%，但仍远低于历史平均。其中，小樽市渔协捕捞 214吨，为区域贡献最大；余市 88吨，东积丹 25吨。石狩湾渔协 起初表现良好，总捕捞量达 1198吨，同比大幅增长41%。然而在3月下旬陷入“断崖式”下滑，仅录得 66吨。留萌地区 则持续低迷，四个渔协合计捕捞仅 95吨，不及去年同期的四成。最近十天内，仅捕获 45吨。相较之下， 南后志地区 成为亮点，寿都町贡献 319吨，古宇郡 62吨，最近10天内共捕捞 385吨，为全区域增添一丝希望。与此同时，4月8日，札幌中央批发市场从根室接收了 4吨鲱鱼，批发中位价为 270日元/公斤 （约合12.96元人民币/公斤）。生计与生态双重挑战迫在眉睫 鲱鱼及其鱼卵是日本，特别是北海道地区的重要水产资源，不仅广泛用于食用，还常见于加工食品与年节料理之中，副产品也被进一步利用于饲料和肥料等用途。由于近年来海水温度波动、繁殖周期不稳定，以及人类活动对渔场环境的破坏等因素，鲱鱼资源出现明显不稳定迹象。专家指出，如果无法及时进行资源管理与保护性捕捞，未来鲱鱼可能面临“资源级危机”。渔业前景堪忧，转型压力加剧 面对持续低迷的捕捞状况，北海道沿海多个渔村正面临“渔获不够养家”的现实难题。部分合作社已在考虑缩减运营规模，甚至暂停出海；同时，也有渔业者在尝试通过养殖或转型其他渔种来寻找出路。“今年的收成实在太惨，我们现在只能看明年是否能好转。”一位来自小樽的渔民无奈地说。

4月12日，日本宫城县石卷市的石卷渔市场迎来了2025年三文鱼养殖季的首场拍卖。5吨由石卷市鲇川滨一户养殖户提供的银鲑鱼现场售出，总计约3500尾，部分鱼体成交价达到1650日元/公斤。“我们简直不敢相信这些价格，已经突破常规认知。” 一位现场竞标者如是说。许多拍卖参与者表示，这是他们见过的“三文鱼拍卖史上最贵的一次”。这批银鲑采用洁净海水冰处理，以石卷渔市场注册品牌“金华银（Kinka Gin）”上市，强调品质与冷链控制。约六成鱼体重超过1.5公斤，不仅大体型、肉质优，更具备加工价值。全球供需波动，日本养殖鱼逆势走强 日本国产三文鱼近年来因其稳定供应和高品质，越来越受到市场青睐。此次价格飙升背后，是全球气候异常导致自然渔获不稳、进口冷冻鱼类因成本上升而供给不足等多重因素的叠加。尤其是宫城县出产的养殖银鲑，不仅产量稳步提升，还具备快速运送至关东、关西等主要消费地的物流优势，成为高端餐饮与零售市场的新宠。不过，尽管市场需求旺盛，价格的持续高企也引发零售端的担忧。消费者在高物价压力下是否仍能接受昂贵的三文鱼产品，将成为本季后期的一大考验。宫城县产量回升，养殖业迎来十年来最强势预期 据石卷渔市场预测，今年三文鱼登陆总量预计将达到4500至4800吨，高于去年的3900吨。宫城县整体2025年养殖三文鱼产量有望达到1.46万吨，创下自2011年大地震与海啸以来的新高。虽然去年曾因高温造成大规模鱼苗死亡，但随着水温趋稳，今年的生长状况整体良好。“这次虽然开捕时间晚了一个月，但鱼长得非常理想，等得值得。”一位市场官员表示。4月14日，石卷市场再次拍出约4吨银鲑；另一主要登陆点女川港也将于4月17日举行拍卖活动。稳步上市的节奏，将推动日本三文鱼市场进入销售高峰。

进入四月，中美两大市场的南美白虾批发价格同步上涨，正悄然改变全球虾类贸易格局。继连续三个月价格低迷后，中国市场率先企稳回升，美国则因政策不确定引发进口商恐慌性采购，形成“东有反弹、西在追涨”的格局，这波涨势，是否足以撬动全球原产地报价全面上调？在中国，进口厄瓜多尔白虾经历长时间下跌后，下游库存已大幅消化。以30/40规格水冻虾为例，过去两周每件上涨5至15元，折算后每公斤上涨0.5至1.5元，当前主流报价集中在39.5至40.8元/kg区间。12kg盐冻大板价格也上调至475至500元不等，价格回归至41.7元/kg的高位。有上海的从业者认为4月中旬的上涨只是开始，预计五一前还有一波备货行情，继续推动价格上扬。与此同时，美国市场因政策变动提前进入“抢货模式”。4月9日，美国前总统特朗普宣布暂停对除中国以外部分国家的对等关税，引发进口商迅速下单囤货，为7月9日政策变化做好准备。这一举动推动白虾、黑虎虾及增值类产品价格全面上扬，第16周批发价格环比上涨2-5%，其中拉美白虾涨幅明显高于亚洲虾种。厄瓜多尔出口商迅速跟进，中国期货报价已在第16周上涨。30/40水冻规格的CFR报价为$4.80/kg，20/30规格达到$5.70/kg，40/50也升至$4.60/kg。这一波全球范围内的买方恐慌情绪，正在逐渐传导至原产地，刺激报价上调。不过，尽管中美市场走强，下游成交量仍存在一定压力。美国方面由于价格连续上涨，终端买家开始犹豫观望，成交放缓；中国市场也面临节后需求能否持续的问题。全球虾价是否真的迎来转折点？短期来看，原产地报价已有明显反应，但真正能否撬动全球涨价，还要看中美市场的热度是否能持续发酵，以及其他消费大国是否加入“抢虾”行列。可以肯定的是，沉寂已久的虾市，正在被中美两股力量重新点燃。

4月10日，在美国总统特朗普宣布将对等关税政策推迟90天实施的第二天，他又签署了一项针对行政命令，对俄罗斯的贸易制裁延长一年时间，继续禁止从俄罗斯进口任何海产品。美国前总统拜登于 2022年3月发布的14068号行政命令，禁止俄罗斯海产品销往美国，2023年12月补充签署 第14114号行政令中，将禁令范围扩大至包括中国在内的第三国加工的俄罗斯海产品。特朗普的行政命令沿用了拜登时期相同的表述， 即俄罗斯“破坏对美国国家安全重要的国家和地区的安全；违反公认的国际法原则，包括尊重各国领土完整”，并继续“对美国的国家安全、外交政策和经济构成非同寻常的威胁”。但另一方面， 美国和俄罗斯官员 3月23日至25日 在沙特阿拉伯举行会晤， 达成一项名为“黑海倡议”的协议，其中摘要披露两国将采取一系列措施促进该地区和平，前提是美国需要满足俄方提出的六个条件。协议最后一项内容包括：“美国要解除俄罗斯食品（包括鱼类和海产品）以及化肥生产出口商的制裁。” 美国阿拉斯加州共和党参议 Dan Sullivan认为，美俄两国最终将会达成协议，但特朗普不会率先取消俄罗斯海产品禁令，除非 俄罗斯首先同意允许进口美国海产品。“海产品禁令不是关于战争，而是关于贸易互惠， 俄罗斯从2014年起就禁止了我们的产品，但特朗普政府相信贸易互惠。” Sullivan说。

四月以来，在中国和美国批发市场，冷冻南美白虾价格持续上行，市场热度不断在升温。在中国市场，进口厄瓜多尔白虾价格在经历三个月的阴跌后企稳反弹，下游库存量已明显下降；而在大洋彼岸的美国，由于众所周知的原因，进口虾批发市场进入了追涨行情。中国国内市场主要表现为触底反弹行情，以30/40水冻厄瓜多尔白虾为例，过去两周每件价格涨幅在5-15元之间，按每公斤换算，价格在上涨了0.5-1.5元/kg，大致价格在39.5-40.8元/kg区间。不同厂商不同产品价格涨幅不一，具体价格取决于各品牌产品在中国市场的认知度和影响力。12kg盐冻大板价格在475元至500元不等，即39.6元/kg至41.7元/kg，比三月底上涨0.4-0.9元/kg。一位北京进口商在抖音平台表示，目前下游市场已几乎没有什么库存，进口商已连续亏损了三个月，大大小小商户亏损在几十万元至几百万元不等。某上海进口商表示，3月底许多人就预测虾价即将反弹，厄瓜多尔虾价在4月11日左右企稳，而后续仍有上涨空间，4月20日左右还有一波上涨行情，因为劳动节假期（5月1日-5日）餐饮行业都要提前备货。第16周厄瓜多尔出口商也上调了中国期货报价，4月15日某知名厂商30/40水冻CFR报价在$4.80/kg，20/30报价为$5.70/kg，40/50为$4.60/kg。上述消息人士认为，厄瓜多尔报价上涨可能与美国对等关税有关。4月9日特朗普暂停了除中国以往其他国家的对等关税，但保留10%基础关税，为期90天。美国进口商又开始积极下单囤货，在7月9日准备充足的库存以应对关税政策的不确定性。UCN统计，第16周美国进口虾批发行情再次全面上涨，环比涨幅在2-5%之间，白虾、黑虎虾及所有增值产品价格再一次推高，拉美白虾涨幅高于亚洲白虾。自4月9日以来，美国采购再次上升，而下游市场在价格连续上涨两周后，成交量有所放缓。美国进口商短期恐慌式采购刺激需求上升，当越来越多商家意识到通胀加剧导致价格上涨，惜售待涨的意愿就更加强烈，这反过来又进一步推高了价格涨幅。

2024年，厄瓜多尔金枪鱼行业迎来历史性突破，出口总额达到16亿美元，创下十多年来的最高纪录。根据世界贸易中心（ITC）数据，厄瓜多尔金枪鱼出口同比增长18%，其中罐装金枪鱼占比高达94%，显示出该国在全球金枪鱼产业链中的核心地位不断巩固。出口结构优化，鲣鱼与黄鳍金枪鱼优势凸显 据厄瓜多尔金枪鱼加工业协会（CEIPA）透露，2024年厄瓜多尔的罐装金枪鱼和熟冻腰肉（loin）出口额同比增长31%，出口量也增长25.5%。这一增长主要得益于东太平洋渔区金枪鱼资源的显著提升，全年金枪鱼总捕捞量达93万吨。稳定的鲣鱼（Skipjack）离岸价格（约每吨1,600美元）以及黄鳍金枪鱼（Yellowfin）约2,200美元/吨的价格优势，使厄瓜多尔在国际市场上更具竞争力。尽管在2024年末该国面临因持续干旱导致的电力短缺等挑战，金枪鱼产业仍成功维持其全球市场的重要地位。欧盟市场贡献近三分之二 在出口市场方面，欧盟依旧是厄瓜多尔最大的金枪鱼出口目的地，占总出口额的63%。自厄欧自贸协定生效以来，厄瓜多尔对欧出口增长显著，仅用五年便实现出口额翻倍，2024年对欧出口额超过10亿美元。西班牙、荷兰和意大利是其中最主要的进口国。英国和美国分别位居第二和第三大市场。在英国市场，因英厄自由贸易协定带来的关税优惠，厄瓜多尔金枪鱼的竞争力不断提升。而对美出口则略有下降，主要因美厄自由贸易协定谈判尚未达成，影响了出口产品的市场表现。与泰国双强并立，重塑全球格局 在全球贸易格局中，厄瓜多尔与泰国正并肩成为罐装金枪鱼的“双极中心”。两国出口量的快速增长不仅推动了本国经济，也对全球金枪鱼贸易结构产生深远影响。然而，随着行业快速发展，过度捕捞、环境可持续等问题日益凸显，迫使相关企业加速推进MSC等可持续认证，提升环保捕捞能力。市场机遇与挑战并存 除可持续性挑战外，市场价格波动、消费偏好变化、地缘政治及气候变迁等不确定因素也可能对未来发展构成压力。但同时，竞争加剧也推动了产品创新，例如推出风味金枪鱼、即食罐头、宠物金枪鱼食品等新型产品，帮助企业开拓新市场、抢占消费升级红利。整体来看，2024年厄瓜多尔金枪鱼行业已迈入“黄金时期”，与泰国共同引领全球罐装金枪鱼产业走向更高水平。在全球需求旺盛与出口增长推动下，行业前景可观，但能否持续突破，还需在可持续发展与创新能力上持续发力。

第15周，中国养殖虾市场呈现区域分化走势。除广东省60头南美白对虾价格逆势上涨4元/公斤（约合0.54美元/公斤）外，江苏、福建、广西等主要产区虾价普遍下跌约2元/公斤。市场监测数据显示，目前江苏、福建、广西三地虾价分别回落至52元/公斤、48元/公斤和44元/公斤，山东地区价格则保持稳定，维持在46元/公斤水平。业内人士分析，当前消费端需求疲软是导致虾价下跌的主因。餐饮行业复苏缓慢，加之部分地区水产品库存积压，市场呈现供过于求态势。而广东虾价逆势上行，主要得益于当地加工企业节前备货需求增加及出口订单的小幅回升。值得关注的是，中美贸易战的升级正在对水产养殖产业链产生深远影响。某大型饲料企业高管透露，中国对美国大豆加征125%关税的政策效应正在传导，豆粕等饲料原料价格持续走高。"虽然当前虾价下跌，但饲料成本压力与日俱增，养殖户利润空间被进一步压缩。"该高管表示。不过行业也迎来利好消息。据悉，秘鲁即将开启的凤尾鱼捕捞季的配额较往年有所增加，这将为鱼粉供应提供保障。市场预计，随着替代性蛋白原料供应增加，下半年饲料成本压力或得到部分缓解。在进口虾市场方面，第15周监测数据显示，以厄瓜多尔白虾为主的冷冻虾批发价格延续涨势，环比上涨0.5-1.0元/公斤。上海、广州等主要批发市场反馈，近期进口虾到货量稳定，但终端餐饮需求回暖带动价格小幅攀升。然而人民币持续贬值抵消了部分价格优势。某进口商透露："虽然厄瓜多尔产地报价波动不大，但汇率因素导致实际采购成本同比增加约5%。"目前，进口商普遍采取小批量采购策略以规避风险。

在连续两周的高成交量后，挪威第15周白鱼拍卖市场出现分化行情：冷冻去头去内脏（H&G）鳕鱼价格在销量回落后迅速反弹，而冰鲜鳕鱼均价则小幅下滑。挪威渔业拍卖行数据显示，第15周2.5公斤以上的冰鲜H&G鳕鱼成交量仅为2,564吨，较前一周的4,900吨近乎腰斩。尽管临近产季尾声，市场活跃度下降，但由于今年捕捞季初期上岸量偏低，当前供应仍高于去年同期水平。冰鲜鳕鱼均价微降0.5克朗至73挪威克朗（约6.87美元）/公斤。冷冻H&G鳕鱼市场表现更为强劲。此前数周价格看似即将回调，但第15周基准规格（2.5-4公斤）冷冻鳕鱼成交180吨，均价飙升至78.4克朗/公斤，环比上涨约4克朗，较三周前攀升6克朗。值得注意的是，即便第14周666吨的巨量成交也未能抑制价格上涨趋势。出口市场方面，挪威发往中国的冷冻H&G鳕鱼到岸价（CIF）在过去两周小幅回落，从7,600美元/吨降至7,500美元/吨。而俄罗斯同类产品价格稳定在6,500美元/吨，使得挪威产品的溢价空间回落至1,000美元/吨，与2025年初水平相当。在鳕鱼价格高企的背景下，加工企业转向黑线鳕和绿青鳕等替代鱼种，推动其价格显著上涨。第15周冰鲜H&G黑线鳕成交量增至429吨，环比增加140吨，但均价仍逆势上涨2%至22.6克朗/公斤。同比来看，黑线鳕价格涨幅高达62%，且随着鳕鱼主产季结束，价差可能进一步扩大。冷冻黑线鳕市场同样火热，第15周175吨成交均价跳升至58.2克朗/公斤。尽管三月中旬至四月初连续三周成交量突破500吨，但价格丝毫未受压制，目前价位较去年同期翻倍，且暂无回调迹象。此外，主要规格（1.2-2.3公斤）冷冻绿青鳕第15周成交285吨，均价再次突破30克朗/公斤，同比涨幅达75%。与黑线鳕类似，此前的高成交量未能影响价格走势，但绿青鳕需求波动性更大，未来走势仍需观察。