进入2025年第31周（7月28日至8月3日），全球南美白虾养殖端价格继续上涨，已连续五周维持涨势。受疾病爆发、季节性因素、贸易政策变化等多重影响，各大主产区普遍出现不同程度的价格上调。其中，中国江苏产区表现最为强劲，单周价格涨幅高达12.5%；印度和厄瓜多尔则因白斑病蔓延导致抢收潮，价格持续走强；越南、泰国、印尼等国也在市场变化中重新调整策略。疾病与天气夹击，厄瓜多尔价格持续上扬 作为全球最大白虾出口国，厄瓜多尔在第31周继续受到养殖病害与气候干扰的双重打击。主要产区出现白斑病爆发，加之低温抑制虾生长速度，导致虾源紧张。据业内人士透露，大规格白虾供应尤为紧张。30/40规格上涨1.2%，20/30规格上涨1.0%。尽管市场需求稳定，但不断上升的原料成本已对当地加工厂构成压力。一位出口商坦言：“很多工厂虽然报出较高价格，但最终成交价仍然低于报价。随着原料涨价趋势持续，下轮销售价格可能还会继续上调。” 值得注意的是，阿根廷红虾供应紧张，使得中国买家正在逐步转向厄瓜多尔白虾作为替代蛋白，进一步刺激了需求。但面对厄虾持续走高的报价，中国市场已表现出“明显的抵触情绪”。印度白斑病蔓延，抢收推高原料价 印度安得拉邦作为该国最主要的虾产区，本周各规格虾价上涨1.1%-2.0%。因白斑病（WSSV）迅速传播，许多养殖户不得不提前收虾，从而造成阶段性供应短缺。当地业内人士表示，60-70规格特别紧缺，出口商几乎每两天就调价一次，100头规格单价已冲至270印度卢比/公斤，有望逼近300卢比的历史高点。印度正处于夏季收尾阶段，原料紧张加上关税谈判仍无定论，使市场呈现出“谨慎看涨”的趋势。中国温棚收尾期，江苏虾价暴涨12.5% 中国虾价本周普遍走强，五大主产区中有四地上涨，涨幅最显著的是江苏，60头规格均价上涨CNY4/kg，涨幅达12.5%。由于温棚生产周期进入收尾期，大量产地完成集中出塘，现货库存下降。广东、山东、福建等地也录得2.7%-6.7%的涨幅，反映出整体供应收紧。但广西因局部疾病影响，价格下滑2.6%。尽管价格上涨，但业内表示，目前价格水平仍不足以刺激大规模投苗，尤其在高温与台风频发的背景下，许多养殖户对于七八月份的投苗仍持观望态度。越南、泰国稳步上涨，印尼价格仍未止跌 越南市场持续走强，大规格虾源稀缺推动加工厂竞价收购。加工端提高采购价以稳定订单，养殖端价格也同步上涨。泰国方面，在与美国恢复贸易谈判后，市场情绪好转，本周60-80规格普遍上涨1.8%-1.9%。虽然泰国目前仍面临36%美方关税压力，但彭博社消息称双方有望达成减税协议。印尼则在7月15日与美方达成协议，将原本预定的32%关税调低至19%。尽管关税利空解除，但由于其对美国市场高度依赖，出口占比高达63%，此前价格仍呈下行趋势。全球市场重回供需博弈核心，价格或仍有上行空间 根据Undercurrent数据，60头规格的全球价格指数已达$3.74/kg，较前一周上涨$0.03/kg，较去年同期上涨11%。尽管价格上行，但市场对于后续走势仍存在不确定性，主要集中在以下几个方面： · 产区供给压力加剧：厄瓜多尔、印度、中国多地因病害或季节性因素减产，现货持续紧缺； · 贸易政策仍具不确定性：印度与美方尚未达成协议，可能面临高关税，影响出口节奏； · 市场消费心理变化：尤其是中国买家，对高价虾源表现出更强的议价行为； · 新一轮投苗尚未全面展开：夏季高温及极端天气抑制投苗积极性，未来供应可能偏紧。总体来看，当前全球虾价呈现阶段性强势，涨势背后是供给收缩而非需求大增所致。未来虾价是否进一步上行，还需关注病害发展、季节更替与国际贸易新动向的三重影响。

来自SeafoodNews消息，巴西渔业协会(ABIPESCA)警告称，特朗普政府新实施的50%关税政策已对巴西海产品行业造成直接冲击。这项新关税政策使巴西对美国的海产品出口遭遇巨大阻力。该协会指出，关税措施给水产养殖业带来重大损失。北美市场占巴西鱼类出口总量的70%，而巴西国内市场无力消化这部分产能，同时自2017年起，巴西海产品被欧盟市场拒之门外。巴西罗非鱼产业协会Peixe BR立即呼吁启动贸易谈判。协会主席Francisco Medeiros指出，美国是巴西罗非鱼的最大买家，虽然主要竞争对手中国同样面临高关税，但另一关键竞争者哥伦比亚的税率却明显更低。从供应品类结构看，巴西罗非鱼、红鲷鱼和岩龙虾是对美出口主力产品。美国国家海洋渔业局贸易数据显示，2024年巴西罗非鱼以5100万美元出口额，出口量1.01亿磅，位居榜首，红鲷鱼以4200万美元，出口量470万磅，成为第二大出口品种。

来自SeafoodNews消息，越南水产品出口商与生产商协会(VASEP)数据显示，中国在2025年上半年超越美国成为越南海产品最大出口市场。2025年1-6月，越南对美国的海产品出口额9.05亿美元，较2024年同期增长17.5%。这一增长主要源于5月的集中订单潮，两国企业为赶在7月9日美国加征关税前完成交易。虾类、巴沙鱼和金枪鱼三大主力产品继续主导对美出口，上半年累计收益超7亿美元，占总出口额的77%。上半年，越南对华海产品出口达11亿美元，同比增幅45%，中国正式超越美国成为越南最大海产品出口国。VASEP表示，未来一段时间，越南企业需要实现市场多元化，避免过度依赖美国市场。

根据巴西联邦外贸秘书处（Secex）刚刚发布的统计数据，截至第四周，7月牛肉累计出口量已达24.39万吨。这一数量已经超过了2024年7月全月出口量：当时在23个工作日内的出口量为23.72万吨。在年度对比中，出口量的增长幅度为2.82%。截至7月第四周的出口量也高于今年6月的总出口量24.109万吨。就出口日均量而言，目前日均量接近1.28万吨，较去年同期的日均量1.03万吨增长了24.5%，也超过了创历史单月最高出口纪录——2024年10月的日均出口量1.22万吨。在7月剩余的4个工作日内，如果能够保持或接近当前速度，7月刷新历史纪录将是轻而易举的事情。在美国总统唐纳德·特朗普于7月9日宣布将于8月1日起对巴西进口商品征收50%关税之后，巴西牛肉出口经历了短暂下滑后（从第1周时的12100吨降至第1-2的11500吨），从第三周开始加速增长（12300→12800吨），这应该不是巴西出口商为赶在8月1日新政落地之前到港而集中装运所主要造成的，因为时间上根本来不及。Cepea指出，即使在北美计划自8月起继续对巴西出口产品征税的情况下，这一强劲增长既可能与货物提前运抵目的地有关，但更有可能与其他国家在巴西牛肉出口中所占份额增加有关。根据HN Agro的信息，出货量的增加可能反映了其他国家采购量的增长。“尽管尚未有汇总数据，但我认为可能发生的情况是，其他国家正在寻求采购巴西牛肉，”HN Agro兽医兼总监Hyberville Neto表示。Terra Investimentos农业市场专家Geraldo Isoldi报告称，牛肉加工企业正设法将原定运往美国的牛肉转销至其他国家。而巴西的其他出口市场从体量看与中国不是一个量级，根本不可能在短时间内吸纳因美国市场缺失而造成的缺口以及相比上月约4万吨的环比增长，因此7月巴西对华牛肉出口量有望在上月历史第三高的基础上再度增长，接近或突破历史峰值——24年10月时的15.734万吨。截至第四周，7月巴西牛肉出口均价接近每吨5,545.5美元，较前一周（5547.9美元/吨）略有回调，但总体保持了自3月以来的上涨趋势。

区域肉类加工业联合会（FIFRA）主席兼阿根廷牛肉促进协会（IPCVA）理事丹尼尔·乌尔西亚（Daniel Urcía）评价此次出口关税削减“非常积极”，并呼吁“持续推进出口关税的彻底取消”。他特别指出：“以肉类产品为例，税率已从6.75%降至5%，需知我们最初的起点是9%。” 他进一步强调：“结合谷物领域出口关税的显著下调，我认为这向生产部门传递了一个明确的政策信号。” 乌尔西亚重申其立场：“我坚持认为应分阶段彻底取消出口关税。这是一种我们的主要竞争国所不具备的税负。事实上，全球范围内征收此类关税的国家本就罕见，且与发达经济体的普遍实践相悖。在我看来，当前举措方向正确。我们肉类行业将继续致力于推动其全面取消，同时也会努力纠正其他扭曲市场运作、亟待调整以促进行业投资的税收因素。” 另一方面，畜牧生产者兼阿根廷牛肉促进协会（IPCVA）主席乔治斯·布莱施米特（Georges Breitschmit）着重强调了“此次削减所体现的长远考量，即继续将出口关税视为一种扭曲性税收，并且（新税率）将是永久性的。这一点或许才是最具说服力的信息。” 这位肉类行业负责人表示，就牛肉行业的税率下调而言，“需观察其如何在产业链内部进行价值再分配。当前各环节利润空间普遍微薄，尽管牲畜价格尚可。”“或许最值得注意的是，此举确认了政策的长远视野，即出口关税归零的下行趋势。我们期望这一目标能在极短期内实现，”他总结道。与此同时，阿根廷布兰格斯牛协会（Brangus Argentina）主席毛里西奥·格罗波（Mauricio Groppo）评价道，“作为一项具体措施和政府向行业示好的姿态，此举具有积极意义。任何降低或减轻税负的行动，对相关行业皆为利好。在此案例中，受益者为畜牧生产者。无论下调幅度如何（从6.75%降至5%，即下调了1.75个百分点），都关乎出口环节的成本优化。” 他继而略带审慎地指出：“然而，若置于整个肉类市场（涵盖国内与国际市场）的宏观层面考量，我认为其对国内价格可能产生的传导效应相对有限。尽管如此，降低（税率）的政策意图本身，对行业激励作用最为显著。只要我们的畜牧业——其生产周期漫长——能获得长期的政策可预测性，便是积极因素。” 他补充道：“这将在根本上增强未来投资者、新进投资者以及现有从业者的信心，激励我们以更大的热忱持续投入行业。” 阿根廷出口生产商协会（APEA）主席费尔南多·埃雷拉（Fernando Herrera）表示：“此前市场传闻曾引发对牛肉出口关税完全取消的预期。最终（税率）从6.75%降至5%。” 他指出：“这是向正确方向迈出的又一步伐。我们期望宏观经济整顿能够持续，并最终取消出口关税以及其他扭曲性税收，如总收入税（gross income）或票据税（check tax）。” “此举略微提升了肉类出口的竞争力，尽管该领域整体形势依然复杂，”他总结道。

据巴西农业咨询机构Scot Consultoria本周一（28日）的市场监测数据显示，活牛市场交易清淡，本周开局承压，圣保罗地区普通育肥公牛价格下跌3雷亚尔，当前售价为292雷亚尔/阿罗巴（含税价）。育肥小母牛价格日跌2雷亚尔，至278雷亚尔/阿罗巴，而育肥母牛和“中国牛”价格分别维持在270雷亚尔/阿罗巴和298雷亚尔/阿罗巴。尽管上周有所减弱，但巴西主要市场的活牛价格仍保持看跌趋势。据另一家咨询机构Agrifatto分析，对进口巴西牛肉征收新关税（+50%）引发了市场忧虑，导致活牛价格承压回落。此外，整个2025年6月期间，育肥场出栏量高企、大量长期供牛合同的存在以及母牛屠宰量增加（尤其是在北部地区），进一步加剧了牛价的下行压力。与低成本动物蛋白（鸡肉和猪肉）的竞争也限制了零售端对牛肉的需求，尤其是在下半月，大多数工人工资已基本被耗尽。然而，根据Agrifatto的分析，自上周初以来，巴西牧场主在交易中采取了更强硬的立场，抵制屠宰场以更低价格收购育成牛的企图。分析师表示，此举有助于减缓活牛价格（阿罗巴）的下行趋势，并在近几日提供了相对的价格稳定。“尽管国内牛肉消费仍然疲软，但牛肉出口继续保持着强劲且增长的步伐，支撑着市场，并强化了巴西作为全球主要供应国之一的战略角色，”Agrifatto指出。该咨询公司补充道：“中长期基本面依然稳固”，这指的是除出口外，可能在今年最后几个月推高活牛价格的因素，例如育肥牛（尤其是母牛）供应短缺。因此，在Agrifatto看来，尽管本月牛市场经历了向下波动，但预计下半年活牛价格将逐步回升，且从2025年最后一个季度起，升值预期将更为具体。

随着夏季进入中后段，巴沙鱼市场正处于一个“冷热分化”的微妙阶段：国产巴沙鱼塘头价格小幅回落，出鱼节奏加快；而越南巴沙鱼对中国出口连续两月同比下跌，显示出市场信心的持续不足。▍越南塘头行情止跌企稳 2025年第30周监测数据，越南巴沙鱼塘头价整体趋于稳定。目前，小规格（800–1300g/尾）塘头报价维持在 27,500–28,000越南盾/公斤，折合人民币约 3.77–3.84元/斤； 大规格（＞1300g/尾）报价在 29,000–30,000越南盾/公斤，折合 3.98–4.11元/斤，与前几周相比基本持平，连续7周下跌的走势暂告一段落。尽管价格趋稳，但出口表现仍难言乐观。▍对华出口“连跌两月”，中国市场恢复缓慢 2025年6月，越南对中国大陆及香港出口巴沙鱼5300万美元，同比下滑4%，为连续第二个月同比下降。上半年累计出口金额为2.49亿美元，同比减少4%。这表明，即便越南在价格上做出让步，中国市场整体需求恢复依旧缓慢。越南出口商分析称，中国进口商之间对产品质量的要求差异巨大，使得出货难以标准化、稳定化。部分中国客户压价严重，也压缩了越南厂商利润空间。▍美洲市场表现抢眼，成为增长主力 相比之下，美国市场正在恢复活力。6月，越南对美巴沙鱼出口额达3400万美元，同比增长23%；上半年累计达1.75亿美元，年增10%。更令人意外的是南美市场的强劲增长： 6月，越南对巴西出口巴沙鱼1600万美元，同比暴增111%。目前，巴西和美国并列成为越南巴沙鱼的两大出口增长点。欧盟方面虽整体波动不大，但表现仍呈现“冷热不均”。6月出口额为1300万美元，同比下降15%，但上半年总额为9000万美元，同比增长5%。▍国产巴沙鱼小幅回调，供需趋稳 与越南价格稳定相比，国产巴沙鱼则出现小幅下调。随着养殖节奏步入夏季高峰，出鱼量逐步恢复，塘头报价环比下降0.1元/斤。本周参考报价为： 300–900g：4.0元/斤 900–1400g：4.2元/斤 冻品批发端则较为稳定，部分渠道反馈需求虽偏弱，但库存压力尚可承受。当前全球巴沙鱼市场呈现出明显的结构性分化：越南价格止跌但对华出口承压，国产巴沙鱼保持竞争力，美洲市场则成为越南出口增长的新引擎。未来几周，市场走向将取决于中国下游渠道需求恢复情况，以及美国新一轮关税政策的最终落地执行情况。

澳大利亚柑橘出口季已全面启动，据 Mildura Fruit Company（MFC）等主要生产出口商报告，本季水果品质优异、尺寸均衡且产量可观。“这将是破纪录的一年，”MFC 销售与市场经理 Marcus Scott 表示。“果实品质极佳，规格以中至中大果为主，堪称完美平衡。” MFC 的150余家签约种植户来自澳大利亚三大柑橘主产区——Sunraysia、Riverina 和 Riverland。这些产区位于澳大利亚南部，经历了春夏温暖干燥的天气，虽略微推迟了采收，但显著提升了水果品质。“季初进度略慢于预期，”Scott 解释道。“虽然内在成熟度提前，但采收前夕的温暖夜晚延缓了果皮着色进程，导致开季较往年稍晚。” 华盛顿脐橙等中熟品种也呈现相同趋势，Scott 预测，晚熟品种 Late Lanes 将延续这一态势。“我们将在7月底完成中熟脐橙采收，随即转入晚熟脐橙。目前 Late Lanes 的着色不及预期，但随着未来几周夜间降温，情况将显著改善。” 本季 MFC 新增 Nifty Navels 品牌，与现有 Dandy Mandy 和 Cara Kisses 共同构成品牌矩阵，标志着其国内外市场营销策略的升级。