俄罗斯远东野生鲑鱼捕捞季遭受重创，截至8月12日累计捕捞量仅7.48万吨，较前两年同期下降超六成。

粉鲑、狗鲑、红鲑三大品种全面下滑，其中粉鲑降幅最大，达68.2%。

哈巴罗夫斯克地区捕捞量创二十年新低，行业预测目标完成率不足33%。

堪察加、哈巴罗夫斯克等主产区产量大幅落后，后续渔汛前景不容乐观，全球野生鲑鱼供应链面临收紧压力。

俄罗斯远东野生鲑鱼捕捞季遭遇严重挫折，最新官方数据显示，截至8月12日，累计捕捞量较前两年同期锐减逾六成，主要品种产量全面下滑，粉鲑（Pink salmon，Oncorhynchus gorbuscha）、狗鲑（Chum salmon，Oncorhynchus keta）和红鲑（Sockeye salmon，Oncorhynchus nerka）均未达到预期，部分区域捕捞量创下二十年来新低。

行业预测虽已偏保守，但实际进度仍大幅落后，为全球野生鲑鱼供应链带来不确定性。

1总捕捞量同比骤降，堪察加与哈巴罗夫斯克领跌截至8月12日，俄罗斯远东地区太平洋鲑鱼累计捕捞量为74,754公吨，较2025年及2024年同期下降61.2%。

堪察加边疆区作为最大产区，捕捞量从去年的130,093吨降至47,635吨，降幅达63.4%；哈巴罗夫斯克边疆区则从26,233吨降至15,440吨，降幅约41.1%。

两大主产区的低迷表现，直接拖累了全区域的总产量。

三大主力品种全面萎缩，粉鲑降幅最为突出粉鲑（Pink salmon，Oncorhynchus gorbuscha）作为远东鲑鱼捕捞的支柱品种，累计量39,089吨，较2024年同期的122,738吨下降68.2%。

堪察加粉鲑从70,725吨降至19,965吨，哈巴罗夫斯克从20,641吨降至11,187吨。

狗鲑（Chum salmon，Oncorhynchus keta）累计18,087吨，低于2025年的27,900吨，堪察加地区从19,091吨降至11,117吨。

红鲑（Sockeye salmon，Oncorhynchus nerka）累计17,086吨，较2025年的40,667吨减少约58%，堪察加地区从39,196吨降至16,193吨。

所有主要品种均出现两位数下滑，其中粉鲑降幅最大。

区域预测与现实差距悬殊，行业前景承压哈巴罗夫斯克地区渔业协会将当前捕捞量描述为“近二十年来最低”。

该协会负责人谢尔盖·里亚布琴科指出，截至8月初，鄂霍次克海北部亚区的计划粉鲑捕捞量为20,000吨，实际仅5,000余吨。

官方此前对2026年全年的总捕捞量预测为227,028吨（粉鲑106,932吨、狗鲑70,975吨、红鲑37,642吨），其中堪察加预计117,405吨、哈巴罗夫斯克55,055吨、萨哈林37,130吨、马加丹12,689吨、滨海边疆区3,617吨。

然而，截至8月12日的实际捕捞量仅完成全年预测的约32.9%，后续渔汛能否弥补缺口仍存较大不确定性。

2026年俄罗斯远东野生鲑鱼捕捞量出现超预期下滑，本质上是粉鲑偶数年低谷周期与海洋环境变化共同作用的结果，且与阿拉斯加产区减产形成共振，全球野生鲑鱼原料供应趋紧已成定局。

短期内，粉鲑H&G价格已翻倍，红鲑和狗鲑价格跟涨压力明显，中国进口商及加工企业需警惕成本上升与供应不确定性，可关注智利养殖鲑鱼等替代选项，并留意俄罗斯国内渔企财务压力可能引发的出口政策调整。

从中长期看，野生鲑鱼资源波动性加大，人工增殖及养殖品种的补充作用将愈发重要。

2026年第34周，中国罗非鱼（Tilapia，Oreochromis niloticus）原料价格在连续数周上涨后首次企稳，但供应紧张格局未变——上半年投苗锐减导致的原料缺口仍在持续，预计短缺将延续至明年2月。

美国新增12.5%关税政策前景不明，出口商利润空间被进一步压缩；美国批发价格虽保持稳定，但进口量已同比下降16%，中国出口商正加速转向非洲等替代市场。

产业链上下游正经历成本挤压与市场再平衡的关键时期。

2026年第34周，中国罗非鱼（Tilapia，Oreochromis niloticus）原料价格在连续数周上涨后首次出现企稳信号，但供应紧张格局并未改变。

上半年投苗大幅减少造成的原料缺口仍在持续发酵，加工厂收鱼难度不减，而美国新增关税政策继续给出口端带来不确定性。

与此同时，美国批发价格保持稳定，但进口量已出现明显下滑，中国出口商正面临原料成本上升与出口利润压缩的双重压力。

国内原料市场：价格企稳背后供应缺口仍存2026年第34周（8月17日至23日），中国罗非鱼（Tilapia，Oreochromis niloticus）原料价格在连续数周上涨后趋于稳定，广东、广西和海南加工厂接收的300-500克和500-800克规格罗非鱼价格与前一周持平。

本轮价格上涨的主要驱动力是原料供应趋紧，此前上半年因罗非鱼价格长期低迷，养殖户投苗意愿下降，投苗量明显减少。

市场消息人士表示，供应短缺预计将持续到明年，因为投苗活动直到8月才开始出现复苏迹象。

一家占据海南鱼苗市场约70%份额的大型苗场高管透露，8月份鱼苗销量虽然较前几个月有所增加，但订单量仍比去年同期下降。

该高管指出，投苗的增加尚不足以缓解近期的原料短缺，从投苗到收获的生产周期约为六个月，预计原料供应要到明年2月才可能增加。

美国关税与出口环境：不确定性持续施压，美国进口量明显下滑在出口端，美国市场政策的不确定性依然是最大变量。

据海南消息人士称，目前仍没有关于新301关税如何适用的明确指导。

7月24日，美国对来自60个外国经济体的商品征收新的301关税，中国面临额外12.5%的关税。

一位海南出口商此前表示，美国关税局势不明朗，美国订单已无利可图，是否接单成为问题。

美国批发冷冻罗非鱼（Tilapia，Oreochromis niloticus）价格在第33周维持在既定报价范围内，充足的库存和谨慎的采购继续抵消中国日益坚挺的原料成本。

美国从中国进口的冷冻罗非鱼片数量明显低于去年，年初至今（截至6月）的进口量为7857万磅（约3.56万吨），比2025年同期下降16%。

产业链传导与市场再平衡：成本挤压与出口替代并行原料鱼价格回升开始改善养殖户信心并鼓励重新投苗，但由此带来的产量增加需要时间才能到达市场。

与此同时，中国加工商正面临原料成本上升和出口价格低迷之间的双重挤压，出口商表示当前的替代经济越来越难以为继。

这种压力尚未转化为更高的美国批发价格，买家仍专注于近期需求，而充足的库存和供应商之间的竞争继续限制加工商转嫁成本的能力。

然而，中国原料与美国批发价格之间的差距正日益扩大，如果上游趋势持续，可能为替代价格提供更大支撑。

中国仍然是美国冷冻鱼片市场的主导供应商，但截至6月，中国对美国的出口在中国各目的地市场中已落后于墨西哥。

包括科特迪瓦在内的快速增长非洲市场正在吸收中国产量的更大份额，为出口商提供了替代选择，部分缓解了美国需求下滑和关税风险带来的冲击。

2026年中国罗非鱼（Tilapia，Oreochromis niloticus）市场正处于“供给收缩驱动价格上涨、但出口利润被关税和需求疲软双重压制”的复杂格局中。

上半年投苗量断崖式下滑是当前原料短缺的根本原因，且这一缺口至少延续至2027年2月，短期价格企稳不代表供应压力缓解。

对于采购方而言，风险端，原料价格仍有上行空间，加工厂需提前锁定远期货源以应对持续短缺，同时关注美国关税政策落地情况对出口订单的冲击；机遇端，非洲等新兴市场增长迅速，出口商可加速布局替代市场以分散风险，同时国内养殖户信心逐步修复，优质苗种和高效养殖模式的溢价能力将持续凸显。

行业整体正从“低价内卷”向“提质增效”转型，饲料转化率、病害防控能力、养殖周期管理将成为未来竞争力的核心。

建议从业者密切关注2026年秋苗投苗量及2027年开春投苗节奏，以把握下一轮供需拐点。

8月16日，厄瓜多尔总统丹尼尔・诺沃亚抵达北京，开启为期8天的首次对华国事访问。

2026年恰逢中厄建立全面战略伙伴关系十周年，此次高层会谈，农产品贸易尤其是厄瓜多尔支柱产业白虾，成为双方磋商的重点议题。

厄瓜多尔是中国在拉美第八大贸易伙伴，原油、矿产、白虾是该国对华出口的三大主力商品。

中国作为厄瓜多尔白虾最大海外市场，该国接近一半的白虾产量销往中国市场，白虾贸易深度绑定两国经贸往来。

今年年中，双边白虾贸易遭遇波折。

海关口岸多批厄瓜多尔输华白虾检出焦亚硫酸钠（二氧化硫残留）超标，不符合我国食品安全标准，相关批次产品做退运处理。

自6月30日起，海关陆续暂停多家厄瓜多尔虾类加工厂输华注册资格，受影响企业一度达到14家，其中包含Santa Priscila、Omarsa等行业头部水产企业，对厄瓜多尔虾产业出口造成明显冲击。

食品安全标准差异，是本次贸易摩擦的核心。

厄方迫切希望恢复受阻工厂对华出口通道，也希望通过双边沟通对齐检验检疫标准。

诺沃亚总统本次访华的重要诉求之一，就是推动虾企准入问题妥善解决，双方探讨搭建双边技术工作组，从源头管控产品质量，化解贸易分歧。

市场已经出现积极信号:

8月中旬海关总署更新境外输华食品企业注册名单，8 家厄瓜多尔水产工厂恢复输华准入，8月14日（含）之后生产的产品可正常对华出口，Omarsa、Expalsa等企业在列。

但仍有6家工厂，包括Santa Priscila旗下部分加工厂依旧处于暂停状态，这也将成为本次元首会谈需要推进解决的遗留重点问题。

除白虾议题之外，中厄自贸协定的深化落地同样是本次访问重头戏。

2024年5月，中厄自贸协定正式生效，逐步下调关税，白虾、香蕉、热带水果等厄瓜多尔优势农产品对华出口成本持续降低，中国机电、汽车等产品也扩大厄瓜多尔市场占有率。

公开数据显示，2025年中厄双边贸易额达173.3亿美元，同比增长24%；2026年上半年双边贸易继续保持两位数增长，经贸合作韧性强劲。

全球动物蛋白市场正在出现明显的分化格局：美国鸡肉供应充足、批发价格大幅回落，而主流机构依旧看好2027年三文鱼价格上行，鸡肉与三文鱼之间的替代效应，成为影响后市的关键变量。

截至6月28日的季度，美国鸡肉供应量同比提升4.5%。

过去12个月，美国去骨去皮鸡胸肉批发价格累计下跌约37%。

价格优势推动餐饮端调整菜单，更多餐厅将鸡肉作为高性价比蛋白选项，鸡肉在餐饮渠道的占比持续抬升。

在三文鱼这边，北极证券（Arctic Securities）给出2027年市场预测：预计三文鱼均价上涨11%，达到84.7挪威克朗/公斤；三文鱼供应端增速有限，三文鱼供应量增幅仅1%，全球三文鱼总产量预计仅增长1.5%，供给端难以释放大量增量。

需求端数据同样亮眼，机构统计，过去四个月全球三文鱼需求增长超10%，并且需求增速还在继续加快，需求向好原本是支撑价格上行的重要逻辑。

但市场存在一个不可忽视的风险点：鸡肉价格大幅走低，两类蛋白产品价差持续拉大。

机构同时指出，鸡肉降价并不代表消费者会直接放弃三文鱼；但不断扩大的价格差，会直接考验机构的核心假设 ——三文鱼能否在价格明显上涨的背景下，依旧维持强劲的需求增长。

如果高性价比鸡肉持续抢占餐饮与家庭消费份额，三文鱼的需求释放空间会被挤压，涨价逻辑会受到冲击。

美国大幅上调越南巴沙鱼反倾销税，多家出口商不再适用零关税。

美国商务部（DOC）在对越南巴沙鱼产业开展的第21次行政复审（POR21）中，多家越南企业反倾销税率明显上调，而就在一年前刚刚取得的零关税结果遭到了逆转，整个行业出口成本显著上升。

此次复审涉及2023年8月1日至2024年7月31日期间出口至美国的冷冻巴沙鱼片。

DOC认定，Bien Dong Seafood Co 和 NTSF Seafoods Joint Stock Company等两家强制应诉企业在复审期间低价向美国销售鱼片。

根据最终裁定，Bien Dong的加权平均倾销税率从今年2月初步裁定中的$0.29/kg大幅提高至 $1.00/kg；NTSF的税率从$0.07/kg上调至$0.38/kg。

DOC还根据两家企业税率的加权平均值，为那些未被选定为强制应诉、但获得单独税率待遇的几家出口商设定了$0.84/kg的反倾销税率，这些企业包括Can Tho Import Export Seafood Joint Stock Company（Caseamex） 和 Nam Viet Corporation（Navico）。

这一裁定逆转了上一轮行政复审（POR20）的结论。

Bien Dong曾于2025年6月获得了零反倾销税率资格，而另6家出口商，包括Caseamex、Dai Thanh Seafood、Dong A Seafood、Hung Ca 6、Navico和NTSF，同样获得了零税率。

越南最大的巴沙鱼出口商 Vinh Hoan此前通过一项美越双边协议，排除在反倾销政策之外。

此外，DOC决定维持越南全国统一反倾销税率（$2.39/kg），该税率适用于其他未能获得单独税率的出口商。

DOC计划在公告发布后35天后向美国海关与边境保护局（CBP）发布指令，要求进口商根据进口货物相应税率缴纳保证金。

越南业内认为，此次复审结果使得巴沙鱼产业陷入了更加困难的境地。

越南水产出口与生产商协会（VASEP）表示，美国商务部在考虑相关利益方提交的意见后，对部分计算方式进行了调整，最终导致反倾销税率大幅提高，预计将使越南巴沙鱼出口美国市场面临更大的挑战。

过去18个月，美国巴沙鱼平均进口价格维持在$3,000/吨左右，较2022年超过$5,000/吨的价格已显著回落。

美国市场每月进口量也从2022-23年的低位恢复，最近几个月的平均每月进口量在10,000吨左右。

2026预制食材规模将破7400亿元C端消费占比突破30%

1、中国餐饮行业步入低速增长波动周期，存量博弈下高质量发展成核心主线2026年Q2中国餐饮门店规模回落至 801万家，相比2025年末尾门店减少40万家。

继2025年末门店数量阶段性冲高后连续两个季度收缩，行业存量出清仍在持续推进，门店总量告别扩容增长阶段，深度存量博弈与单店经营质量提升成为行业新周期核心发展主线。

2、2026年底中国预制食材市场规模超7400亿元，C端市场规模占比持续提升相关数据显示，2026年我国预制食材市场规模预计将攀升至7490亿元，随着消费习惯升级、渠道多元化、政策与技术加持，预制食材行业增长动能充足。

从市场结构上看，B端占比逐年缓慢回落，C 端市场占比将从 2020年20%提升至2026年30%+，个人、家庭消费正在成为预制食材新的重要增长引擎。

3、上游原料产地优势凸显，山东、河南、江苏领跑预制食材产业布局截至2026Q2，全国存续预制食材相关企业已达2.2万家，产业区域集聚效应显著。

依托丰富农牧原材料资源，山东、河南、江苏稳居行业注册量前三，山东以4100余家企业规模位居首位，河南、江苏企业数量分别超2900家、2500家，同比增速均保持高位。

省份层面除鲁豫苏皖外，其余地区布局体量均不足千家，原料供给能力成为决定地方预制食材产业竞争力的核心要素。

地方特色豆制品崛起健康小众蔬菜走热

肉制品菜品风味多元融合，菜品创新持续加速常见鲜肉预制食材同质化严重，猪油渣（增速503.7%）、腊肉（增速279.9%）、牛腱子肉（增速218.6%）等食材风味辨识度高，易于打造特色招牌菜，适配粉面、小炒、卤制等主流场景。

在基础肉类预制食材进入存量竞争的背景下，高辨识度风味肉类，成为餐饮品牌构建菜单特色、挖掘新增量的重要抓手。